- Vàng hưởng lợi từ việc tìm kiếm an toàn giữa bối cảnh xung đột ở Trung Đông leo thang.
- Những lo ngại về lạm phát giảm bớt đã gây áp lực lên USD và cung cấp thêm hỗ trợ cho kim loại quý.
- Các nhà giao dịch hiện đang chờ đợi báo cáo CPI quan trọng của Mỹ để tìm kiếm động lực mới giữa những tín hiệu cắt giảm lãi suất trái chiều từ Fed.
Vàng (XAU/USD) gặp khó khăn trong việc tận dụng những mức tăng khiêm tốn trong ngày và vẫn dưới mức cao nhất trong một tuần được thiết lập vào ngày hôm trước, khi bước vào phiên giao dịch châu Âu vào thứ Tư. Đồng đô la Mỹ (USD) thu hút một số người bán trong bối cảnh kỳ vọng rằng giá dầu thô không còn đủ cao để hạn chế khả năng cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed). Điều này, theo đó, thúc đẩy một số hoạt động bán USD và tạo ra động lực cho kim loại màu vàng không sinh lãi.
Giá dầu thô đã giảm mạnh sau khi có một đợt tăng giá mạnh lên mức cao nhất kể từ tháng 6 năm 2022, đạt được vào đầu tuần này, sau khi Tổng thống Mỹ Donald Trump gợi ý rằng cuộc chiến ở Trung Đông có thể sớm kết thúc. Hơn nữa, Wall Street Journal đã báo cáo vào thứ Tư rằng Cơ quan Năng lượng Quốc tế (IEA) đã đề xuất việc phát hành lớn nhất các kho dự trữ dầu trong lịch sử của mình nhằm giảm giá dầu thô trong bối cảnh xung đột Mỹ-Israel với Iran. Điều này giúp giảm bớt lo ngại về một đợt tăng lạm phát do chiến tranh và giữ hy vọng cho việc nới lỏng thêm từ ngân hàng trung ương Mỹ, làm suy yếu đồng bạc xanh và mang lại lợi ích cho giá vàng.
Không có dấu hiệu nào cho thấy sự kết thúc của các hành động thù địch, với Iran trải qua những cuộc không kích mạnh mẽ nhất từ Mỹ và Israel vào thứ Ba. Lực lượng Vệ binh Cách mạng Hồi giáo (IRGC), mặt khác, đã gia tăng các hoạt động chống lại Mỹ và Israel, và thông báo bắt đầu nhắm mục tiêu vào cơ sở hạ tầng công nghệ của kẻ thù trong khu vực. Điều này giữ cho rủi ro địa chính trị tiếp tục hiện hữu, điều này giữ cho bất kỳ sự lạc quan nào trên thị trường bị hạn chế và trở thành một yếu tố khác hỗ trợ cho vàng trú ẩn an toàn. Tuy nhiên, các nhà giao dịch vẫn kiềm chế việc đặt cược theo hướng mạnh mẽ và chọn cách chờ đợi số liệu lạm phát tiêu dùng mới nhất của Mỹ, dự kiến công bố vào cuối ngày hôm nay.
Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Mỹ sẽ được xem xét để tìm kiếm manh mối về con đường cắt giảm lãi suất của Fed trong bối cảnh lo ngại rằng việc đóng cửa Eo biển Hormuz có thể dẫn đến sự gián đoạn kéo dài đối với nguồn cung dầu và làm bùng phát lạm phát. Điều này sẽ được theo sau bởi Chỉ số giá chi tiêu tiêu dùng cá nhân (PCE) của Mỹ vào thứ Sáu, sẽ đóng vai trò quan trọng trong việc ảnh hưởng đến động lực giá USD trong thời gian tới và cung cấp động lực mới cho vàng. Tuy nhiên, bối cảnh cơ bản đã nêu dường như nghiêng về phía các nhà giao dịch tăng giá, cho thấy rằng bất kỳ sự giảm giá nào có thể được coi là cơ hội mua và có khả năng vẫn bị hạn chế.
Biểu đồ XAU/USD 1 giờ
Phe đầu cơ giá lên vàng có lợi thế khi vượt trên mức kháng cự SMA 100 giờ
Sự bứt phá qua đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 giờ đang tăng và động thái tiếp theo vượt qua mức 5.200$ được coi là những yếu tố kích thích chính cho phe đầu cơ giá lên XAU/USD. Tuy nhiên, chỉ báo đường trung bình động hội tụ phân kỳ (MACD) (12, 26, đóng, 9) hiện đang nằm dưới đường tín hiệu trong vùng tích cực đến phẳng với biểu đồ âm, cho thấy động lực tăng giá đang suy yếu sau đợt tăng gần đây. Hơn nữa, Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) (14) đã giảm từ mức mua quá mức trên 70 xuống giữa 50, cho thấy áp lực mua đang giảm và ủng hộ sự điều chỉnh giảm trong khi cấu trúc lớn hơn vẫn được hỗ trợ.
Kháng cự ban đầu xuất hiện tại mức cao nhất trong ngày gần 5.228$, với việc vượt qua mức này sẽ mở đường cho đợt tăng tiếp theo hướng tới khu vực 5.260$ khi phe đầu cơ giá lên cố gắng tiếp tục đà tăng rộng hơn. Về phía giảm, mức hỗ trợ ngay lập tức đứng ở mức 5.190$, trước một mức sàn quan trọng hơn ở mức 5.160$, nơi các mức đáy phản ứng trước đó hội tụ với đường SMA 100 kỳ đang tăng để tạo thành một vùng cầu chính. Một sự giảm rõ ràng qua 5.160$ sẽ mở đường cho 5.140$, làm suy yếu cấu trúc tăng giá hiện tại, trong khi giữ trên 5.190$ sẽ giữ cho sự thoái lui được kiểm soát và để lại không gian cho một lần kiểm tra khác ở mức 5.228$.
(Phân tích kỹ thuật của câu chuyện này được viết với sự trợ giúp của một công cụ AI.)
Câu hỏi thường gặp về Lạm phát
Lạm phát đo lường mức tăng giá của một rổ hàng hóa và dịch vụ tiêu biểu. Lạm phát tiêu đề thường được thể hiện dưới dạng phần trăm thay đổi theo tháng (hàng tháng) và theo năm (hàng năm). Lạm phát cốt lõi không bao gồm các yếu tố dễ biến động hơn như thực phẩm và nhiên liệu có thể dao động do các yếu tố địa chính trị và theo mùa. Lạm phát cốt lõi là con số mà các nhà kinh tế tập trung vào và là mức mà các ngân hàng trung ương nhắm tới, được giao nhiệm vụ giữ lạm phát ở mức có thể kiểm soát được, thường là khoảng 2%.
Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) đo lường sự thay đổi giá của một rổ hàng hóa và dịch vụ trong một khoảng thời gian. Chỉ số này thường được thể hiện dưới dạng phần trăm thay đổi theo tháng (hàng tháng) và theo năm (hàng năm). CPI cơ bản là con số mà các ngân hàng trung ương nhắm đến vì nó không bao gồm các đầu vào thực phẩm và nhiên liệu biến động. Khi CPI cơ bản tăng trên 2%, thường dẫn đến lãi suất cao hơn và ngược lại khi giảm xuống dưới 2%. Vì lãi suất cao hơn là tích cực đối với một loại tiền tệ, nên lạm phát cao hơn thường dẫn đến một loại tiền tệ mạnh hơn. Điều ngược lại xảy ra khi lạm phát giảm.
Mặc dù có vẻ trái ngược với thông thường, lạm phát cao ở một quốc gia sẽ đẩy giá trị đồng tiền của quốc gia đó lên và ngược lại đối với lạm phát thấp hơn. Điều này là do ngân hàng trung ương thường sẽ tăng lãi suất để chống lại lạm phát cao hơn, điều này thu hút nhiều dòng vốn toàn cầu hơn từ các nhà đầu tư đang tìm kiếm một nơi sinh lợi để gửi tiền của họ.
Trước đây, Vàng là tài sản mà các nhà đầu tư hướng đến trong thời kỳ lạm phát cao vì nó bảo toàn giá trị của nó, và trong khi các nhà đầu tư thường vẫn mua Vàng vì tính chất trú ẩn an toàn của nó trong thời kỳ thị trường biến động cực độ, thì hầu hết thời gian không phải vậy. Điều này là do khi lạm phát cao, các ngân hàng trung ương sẽ tăng lãi suất để chống lại lạm phát. Lãi suất cao hơn là tiêu cực đối với Vàng vì chúng làm tăng chi phí cơ hội khi nắm giữ Vàng so với tài sản sinh lãi hoặc gửi tiền vào tài khoản tiền gửi bằng tiền mặt. Mặt khác, lạm phát thấp hơn có xu hướng tích cực đối với Vàng vì nó làm giảm lãi suất, khiến kim loại sáng này trở thành một lựa chọn đầu tư khả thi hơn.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố mang tính chất dự báo về tương lai và chứa đựng sự rủi ro và không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ dành cho mục đích thông tin và không phải là các khuyến nghị về việc mua hoặc bán các tài sản này. Bạn nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có lỗi, sai sót hoặc sai sót trọng yếu. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này có tính chất kịp thời. Việc đầu tư vào các thị trường mở chứa đựng nhiều rủi ro, bao gồm việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn cũng như sự đau khổ về cảm xúc. Tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm việc mất toàn bộ vốn đầu tư, thuộc trách nhiệm của bạn. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc quan điểm chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của nó. Tác giả sẽ không chịu trách nhiệm về thông tin được tìm thấy ở cuối các liên kết được đăng trên trang này.
Nếu không được đề cập rõ ràng trong nội dung bài viết, tại thời điểm viết bài, tác giả không nắm giữ vị thế nào đối với bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập trong bài viết này và không có quan hệ kinh doanh với bất kỳ công ty nào được đề cập. Tác giả không nhận được tiền công cho việc viết bài này, ngoài từ FXStreet.
FXStreet và tác giả không cung cấp các đề xuất được cá nhân hóa. Tác giả không cam đoan về tính chính xác, đầy đủ hoặc phù hợp của thông tin này. FXStreet và tác giả sẽ không chịu trách nhiệm về bất kỳ sai sót, thiếu sót hoặc bất kỳ tổn thất, thương tích hoặc thiệt hại nào phát sinh từ thông tin này và việc hiển thị hoặc sử dụng thông tin này. Ngoại trừ các lỗi và thiếu sót.
Tác giả và FXStreet không phải là các cố vấn đầu tư đã đăng ký và không có nội dung nào trong bài viết này nhằm mục đích tư vấn đầu tư.
Tin tức mới nhất về Forex
Đề xuất của biên tập viên
EUR/USD nhắm đến ngưỡng 1,1650 gần đường trung bình động EMA chín ngày
EUR/USD dừng đà giảm gần đây ghi nhận trong phiên giao dịch trước đó, giao dịch quanh mức 1,1630 trong giờ giao dịch châu Á vào thứ Tư. Phân tích kỹ thuật biểu đồ hàng ngày cho thấy xu hướng giảm giá khi cặp tiền tệ này tiếp tục giao dịch trong mô hình kênh giảm dần.
GBP/USD tăng sức hút nhờ USD yếu hơn; chờ báo cáo Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Mỹ để có thêm động lực
Cặp GBP/USD thu hút người mua mới trong phiên giao dịch châu Á vào thứ Tư và ngừng đà trượt giá hồi phục của ngày hôm trước từ khu vực 1,3485, hoặc hơn mức cao nhất trong một tuần. Giá giao ngay hiện đang giao dịch quanh khu vực 1,3430, tăng 0,10% trong ngày.
Vàng: Dữ liệu lạm phát CPI của Mỹ có thúc đẩy người mua không?
Vàng tiếp tục phục hồi từ khu vực 5.000$ vào đầu ngày thứ Tư khi giá dầu giảm. Đồng đô la Mỹ lại quay đầu giảm khi tâm lý rủi ro vẫn ở mức dễ chịu, với sự chú ý vào dữ liệu CPI của Mỹ. Về mặt kỹ thuật, giá vàng đóng cửa vào thứ Ba trên mức 61,8% Fibo tại 5.141$; liệu có khả năng tăng thêm không?
Bitcoin, Ethereum và Ripple cố gắng phục hồi khi đà tăng được cải thiện
Bitcoin, Ethereum và Ripple đang cho thấy những dấu hiệu phục hồi sớm, đã tăng trở lại gần 6%, 5% và 4%, tương ứng, cho đến nay trong tuần này. BTC và ETH đang tiến gần đến một rào cản kỹ thuật quan trọng, trong khi XRP đang cố gắng tạo đà sau khi ổn định gần mức thấp gần đây.
Forex hôm nay: Đồng đô la Mỹ giảm khi dầu ổn định sau bình luận của Tổng thống Trump
Tâm lý thị trường lạc quan hơn đang tác động đến đồng đô la Mỹ khi giá dầu ổn định khiến các nhà đầu tư ưa chuộng những vị thế rủi ro hơn.