Đồng yên Nhật tăng giá bất chấp dữ liệu việc làm Mỹ tích cực

• USD/JPY suy yếu xuống quanh 158,25 trong đầu phiên giao dịch châu Á hôm thứ Hai.
• Biên bản cuộc họp của BoJ cho thấy các nhà hoạch định chính sách đã sẵn sàng đẩy nhanh tiến trình thắt chặt tiền tệ.
• Số liệu việc làm phi nông nghiệp (NFP) của Mỹ tăng 165.000 trong tháng 10; tỷ lệ thất nghiệp giảm xuống còn 4,1%.

Cặp USD/JPY giảm xuống gần 158,25 trong đầu phiên giao dịch châu Á hôm thứ Hai. Đồng Yên Nhật (JPY) tăng giá so với đồng Đô la Mỹ (USD) khi biên bản cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) cho thấy các nhà hoạch định chính sách sẵn sàng đẩy nhanh tiến trình thắt chặt tiền tệ.

Tháng trước, BoJ đã giữ nguyên lãi suất nhưng nhấn mạnh quyết tâm chống lại rủi ro lạm phát, củng cố kỳ vọng của thị trường về một đợt tăng lãi suất vào tháng 12. Theo biên bản cuộc họp tháng 9 được công bố hôm thứ Năm, hầu hết các nhà hoạch định chính sách tại BoJ đều đồng thuận rằng việc tiếp tục tăng lãi suất là phù hợp, trong bối cảnh lạm phát cơ bản đang tiến gần đến mục tiêu 2% của ngân hàng trung ương.

Hôm thứ Sáu, cựu chuyên gia kinh tế cấp cao của BoJ, ông Seisaku Kameda, cho biết ngân hàng trung ương dự kiến ​​sẽ tăng lãi suất vào tháng 12 và tiếp tục nâng chi phí vay trong năm tới cho đến khi đạt mức 2% nhằm đối phó với áp lực lạm phát ngày càng tăng.

Theo dữ liệu từ Cục Thống kê Lao động Mỹ (BLS) công bố hôm thứ Sáu, số lượng việc làm phi nông nghiệp (NFP) tại Mỹ đã tăng 165.000 trong tháng 10, cao hơn nhiều so với mức 60.000 ghi nhận trong tháng 9 và vượt xa dự báo tăng 65.000 việc làm. Tỷ lệ thất nghiệp tại Mỹ cũng giảm từ 4,2% trong tháng 9 xuống còn 4,1% trong tháng 10.

Báo cáo việc làm mạnh mẽ hơn dự kiến ​​của Mỹ củng cố khả năng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ tiếp tục tăng lãi suất vào tháng 12. Kathy Bostjancic, chuyên gia kinh tế trưởng tại Nationwide, nhận định: "Thị trường lao động đang nóng lên trên diện rộng, củng cố quan điểm của chúng tôi rằng Fed sẽ tiếp tục nâng lãi suất chính sách vào tháng 12". Theo công cụ CME FedWatch, các thị trường tài chính đang dự báo xác suất khoảng 79,6% về việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ tăng lãi suất tại cuộc họp tháng tới; con số này đã tăng lên từ mức 72,8% trước khi báo cáo việc làm của Mỹ được công bố.

Đồng yên Nhật tăng nhờ dòng vốn tìm đến tài sản trú ẩn an toàn, trong bối cảnh dự báo BOJ bình thường hóa chính sách tiền tệ ngày càng gia tăng

Các chiến lược gia tại ABN Amro nhấn mạnh rằng “nhu cầu đối với các tài sản trú ẩn an toàn đã khiến đồng Yên (JPY) được ưa chuộng hơn đồng USD” trong đợt tâm lý e ngại rủi ro gần đây. Họ lưu ý rằng “chỉ số DXY vẫn giữ nguyên ở mức 101,6 bất chấp sự sụt giảm trên thị trường chứng khoán, do lợi suất trái phiếu Mỹ giảm đã làm suy yếu sức hấp dẫn của đồng bạc xanh.” Ngược lại, đồng Yên nhận được sự hỗ trợ từ cả dòng vốn trú ẩn lẫn các tín hiệu chính sách trong nước. ABN Amro chỉ ra rằng “đồng Yên đã tăng giá 0,5%, đạt mức 157,70 JPY/USD, nhờ vào biên bản cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản vốn củng cố kỳ vọng về việc tiếp tục bình thường hóa chính sách.”

Daly coi lạm phát là ưu tiên hàng đầu, củng cố quan điểm cứng rắn của Fed

Bà Daly, một quan chức của Fed, đã thể hiện quan điểm cứng rắn hơn đáng kể, với điểm số 8/10 trên thang đo FXS Speechtracker (so với mức cơ sở 6,4/10), cho thấy sự chú trọng mạnh mẽ hơn vào các rủi ro liên quan đến việc thắt chặt chính sách. Những phát biểu quan trọng của bà nhấn mạnh rằng, mặc dù báo cáo việc làm là “tin tốt” và tốc độ tăng lương “không quá bùng nổ”, nhưng tiền lương thực tế đang sụt giảm và lạm phát đã duy trì ở mức “cao trong thời gian quá dài”. Điều này biến lạm phát thành ưu tiên số 1, đồng thời là cơ sở để tiếp tục thắt chặt chính sách bất chấp thị trường lao động vẫn đang cho thấy sự bền bỉ. Việc bà Daly khẳng định thị trường lao động mạnh mẽ tạo dư địa cho Fed hành động, cùng với sự sẵn sàng tăng lãi suất nếu cần thiết, đã củng cố xu hướng tăng giá cho đồng USD và khiến các tài sản rủi ro phải thận trọng.

Chỉ số tâm lý Fed của FXS đã tăng 0,95 điểm lên mức 143,10, củng cố lập trường cứng rắn rõ rệt cao hơn nhiều so với ngưỡng trung lập 100 đồng thời nhất quán với kết quả từ thang đo FXS Speechtracker. Động thái này cho thấy, bất chấp những bất ổn liên quan đến thuế quan, chiến tranh và trí tuệ nhân tạo (AI), thị trường vẫn nghiêng về nhận định rằng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ tiếp tục thắt chặt chính sách tiền tệ. Bối cảnh này được kỳ vọng sẽ tiếp tục củng cố sức mạnh của đồng USD so với đồng EUR và JPY.

Phân tích kỹ thuật: USD/JPY vẫn bị chặn dưới đường SMA 100 ngày

Trên biểu đồ ngày, cặp USD/JPY đang dao động trong biên độ hẹp ngay dưới đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày, đồng thời duy trì phía trên đường giữa của Bollinger band. Cấu trúc này cho thấy xu hướng đi ngang là chủ đạo; giá bị giới hạn bởi dải Bollinger phía trên và đường SMA 100 ngày bên trên. Trong khi đó, chỉ số sức mạnh tương đối (14) ở mức 52,93 cho thấy động lực thị trường có phần tích cực nhưng chưa xác định rõ xu hướng cụ thể.

Ở chiều tăng, ngưỡng kháng cự gần nhất nằm quanh Bollinger band phía trên tại mức 158,95, tiếp theo là đường SMA 100 ngày tại 159,05. Để mở ra một đợt tăng giá rõ rệt hơn, cặp tiền này cần đóng cửa ngày phía trên các ngưỡng này. Ở chiều giảm, mức hỗ trợ đầu tiên nằm tại đường giữa của Bollinger band ở mức 157,95, với ngưỡng hỗ trợ sâu hơn tại Bollinger band phía dưới quanh 156,95. Nếu giá xuyên thủng biên dưới này, trọng tâm thị trường sẽ chuyển sang khả năng xảy ra một giai đoạn điều chỉnh rộng hơn đối với cặp tiền này.