- DXY giao dịch gần 99,80, phiên thứ bảy giữ trên đường EMA 200 ngày gần 99,50.
- Hợp đồng tương lai định giá Fed không cắt giảm lãi suất tại bất kỳ cuộc họp nào cho đến tháng 7/2027.
- Đồng thuận đặt CPI cơ bản ở mức 4,2% so với cùng kỳ năm ngoái, so với CPI cơ bản ở mức 2,5%.
Thứ Ba mang đến cho Chỉ số đô la một phiên gần như không có gì đáng chú ý. Chỉ số giao dịch gần 99,80 trong biên độ chưa đến hai phần mười điểm, là thanh hẹp nhất của một vùng tích lũy đã giữ giữa Đường trung bình động hàm mũ (EMA) 200 ngày gần 99,50 và ngưỡng 100,00 kể từ những ngày cuối tháng 7. Hai dữ liệu đã được công bố và cả hai đều không mang thông điệp rõ ràng, khi mức trung bình bốn tuần của tuyển dụng tư nhân chậm lại còn 8,25K từ 11K và doanh số bán nhà hiện có giảm 1,7% so với tháng trước.
Một canh bạc 50/50 chỉ có một hướng để phá vỡ
Hợp đồng tương lai đặt cuộc họp ngày 16/9 ở mức 50,1% cho việc giữ nguyên so với 49,9% cho một lần cắt 25 điểm cơ bản, là mức đọc phẳng nhất trong năm và là phiên thứ hai liên tiếp ở trạng thái cân bằng tuyệt đối. Không có gì trong diễn biến giao dịch ngày thứ Ba sẽ thay đổi điều đó. Hình dạng của phân phối phía sau cuộc họp sắp tới quan trọng hơn nhiều so với chính cuộc họp đó.
Cột sẽ định giá một đợt cắt giảm ghi nhận 0,0% tại tám cuộc họp liên tiếp của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC), từ tháng 9 đến tháng 7/2027, và lần đầu tiên in ra bất kỳ mức nào đáng kể ở 0,5% vào tháng 9/2027. Trong cùng chuỗi đó, kịch bản có xác suất cao nhất tăng thêm một phần tư điểm vào mùa xuân. Một báo cáo Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) yếu vào thứ Tư có thể trì hoãn một đợt tăng lãi suất, nhưng không thể mua cho đồng đô la một đợt cắt giảm, vì trên đường cong không có đợt cắt giảm nào để mua.
Khoảng chênh mà dữ liệu giá sản xuất phải thu hẹp
Đồng thuận đặt CPI tháng 7 ở mức 3,4% so với cùng kỳ năm ngoái từ mức 3,5% và CPI cơ bản ở mức 2,5% từ 2,6%, đây là thông điệp giảm lạm phát mà thị trường sẽ giao dịch vào lúc 12:30 GMT thứ Tư. Đồng thuận Chỉ số giá sản xuất (PPI) của thứ Năm lại kể một câu chuyện khác vào cùng thời điểm: 4,9% so với cùng kỳ năm ngoái đối với chỉ số toàn phần và 4,2% đối với chỉ số cơ bản, cao hơn khoảng 1,5 điểm so với thước đo giá tiêu dùng của cùng tháng.
Khoảng chênh đó là nơi phần bù chiến tranh và tác động từ chuỗi thuế quan đang nằm, và các số liệu năng suất quý hai cho thấy ai đã và đang hấp thụ nó. Chi phí lao động trên mỗi đơn vị tăng 1,3% theo năm hóa so với chỉ số giảm phát đầu ra giá trị gia tăng ở mức 7,0%, với tỷ trọng lao động ở mức thấp nhất kể từ khi chuỗi số liệu bắt đầu vào năm 1947. Biên lợi nhuận cho đến nay đã chịu tác động, và giá sản xuất là chuỗi số liệu cho biết liệu nó còn có thể tiếp tục chịu đựng hay không.
Hai chủ tịch Fed khu vực sẽ phát biểu vào thứ Năm, một người lúc 12:15 GMT và một người lúc 12:40, bao quanh thời điểm công bố dữ liệu. Người phát biểu sớm hơn đã bỏ phiếu bất đồng vào tháng 7 để ủng hộ cắt 25 điểm cơ bản và hôm thứ Hai lập luận rằng có thể cần hơn một lần tăng lãi suất, đồng thời cho rằng phạm vi 3,50% đến 3,75% không hề mang tính hạn chế đáng kể đối với bất cứ điều gì. Một báo cáo giá sản xuất nóng xuất hiện giữa hai bài phát biểu đó là kịch bản diều hâu rõ ràng nhất trong tuần.
Chiến tranh không còn mang lại lợi ích cho đồng đô la
Tehran đã đặt điều kiện bồi thường thiệt hại chiến tranh là điều kiện để mở lại Eo biển Hormuz, và Washington cũng đáp trả bằng một yêu cầu bồi thường của riêng mình. Đó không hẳn là một cuộc đàm phán mà giống như hai hóa đơn, và các bài đưa tin ngày thứ Ba cho thấy chính quyền đang quay lại với các biện pháp trừng phạt khi những con đường khác bị đình trệ.
Tin tức hầu như không thay đổi nhiều bằng phản ứng đối với nó. Những tiêu đề leo thang từng đẩy đồng đô la như một nơi trú ẩn an toàn vào tháng 6 thì nay lại đẩy dầu thô và các đồng tiền bán ra dầu thô. Chỉ số đang ở các mức lần cuối được thấy vào đầu tháng 6 khi xung đột đang trở nên căng thẳng hơn thay vì dịu bớt, qua đó đảo ngược hoàn toàn mối quan hệ của tháng 6. Cuộc chiến hiện tác động đến đồng đô la thông qua kênh lạm phát, và con đường đó đi qua thứ Năm chứ không phải qua diễn biến thị trường.
Tối thứ Tư mang đến con số khác
Báo cáo ngân sách hàng tháng sẽ được công bố lúc 18:00 GMT vào thứ Tư, khoảng sáu giờ sau CPI, với đồng thuận ở mức thâm hụt gần 346 tỷ Đô la so với 120 tỷ của tháng trước. Các khoản hoàn thuế quan đã liên tục đi qua nguồn thu hải quan suốt mùa hè, và năm tài khóa đang ghi nhận cao hơn nhiều so với các ước tính được chuyển sang từ trước đó.
Thứ Năm cũng sẽ có số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu với đồng thuận ở mức 202K so với 199K. Thứ Sáu công bố doanh số bán lẻ ở mức 0,1% MoM so với 0,2% và tâm lý sơ bộ tháng 8 của Michigan ở mức 54,5 so với 55,2, với chuỗi kỳ vọng lạm phát 1 năm và 5 năm lần lượt có mức trước đó là 4,2% và 3,3% và không có đồng thuận đi kèm. Một tuần mở đầu bằng tung đồng xu khó có thể để lại một bên đứng vững.
Các mức
Kháng cự: Mốc 100,00 đã chặn mọi nỗ lực kể từ ngày cuối cùng của tháng 7 và là đường quan trọng trong tuần này. Phía trên mức này, đường EMA 50 ngày đang giảm gần 100,25 là phép thử thực sự đầu tiên, với đỉnh cuối tháng 7 ngay trên 101,50 là mức mà một tuần mang sắc thái diều hâu sẽ nhắm tới.
Hỗ trợ: Đường EMA 200 ngày gần 99,50 đã giữ vững qua bốn lần kiểm tra riêng biệt trong tám phiên, với hai mức đáy phiên nằm ngay bên dưới ở khu vực 99,45. Mất vùng này sẽ mở ra mốc 99,00 rồi đến khu vực 98,50, nơi chỉ số lần cuối tạo đáy vào tháng 5.
Thiên hướng: Tăng giá chừng nào vùng 99,50 còn giữ được. Chỉ báo Stochastic Relative Strength Index (Stoch RSI) trên biểu đồ ngày gần 25 đang đi vào vùng quá bán trên các mức đáy ngang nhau thay vì các mức thấp hơn, và rủi ro định giá lại của tuần này nghiêng về một phía, vì một bất ngờ diều hâu còn dư địa để tiếp diễn trong khi một bất ngờ ôn hòa không có đợt cắt giảm nào để thị trường định giá vào. Mục tiêu là 100,00 rồi đến đường EMA 50 ngày gần 100,25, với tín hiệu vô hiệu hóa là một phiên đóng cửa ngày dưới khu vực 99,45, điều này sẽ nhanh chóng đưa mốc 99,00 vào cuộc chơi.
Biểu đồ hàng ngày của DXY
Câu hỏi thường gặp về Đô la Mỹ
Đô la Mỹ (USD) là tiền tệ chính thức của Hợp chủng quốc Hoa Kỳ và là tiền tệ 'trên thực tế' của một số lượng đáng kể các quốc gia khác nơi nó được lưu hành cùng với tiền giấy địa phương. Đây là loại tiền tệ được giao dịch nhiều nhất trên thế giới, chiếm hơn 88% tổng doanh thu ngoại hối toàn cầu, tương đương trung bình 6,6 nghìn tỷ đô la giao dịch mỗi ngày, theo dữ liệu từ năm 2022. Sau Thế chiến thứ hai, USD đã thay thế Bảng Anh trở thành đồng tiền dự trữ của thế giới. Trong phần lớn lịch sử của mình, Đô la Mỹ được hỗ trợ bởi Vàng, cho đến khi Thỏa thuận Bretton Woods năm 1971 khi Bản vị Vàng không còn nữa.
Yếu tố quan trọng nhất tác động đến giá trị của đồng đô la Mỹ là chính sách tiền tệ, được định hình bởi Cục Dự trữ Liên bang (Fed). Fed có hai nhiệm vụ: đạt được sự ổn định giá cả (kiểm soát lạm phát) và thúc đẩy việc làm đầy đủ. Công cụ chính của Fed để đạt được hai mục tiêu này là điều chỉnh lãi suất. Khi giá cả tăng quá nhanh và lạm phát cao hơn mục tiêu 2% của Fed, Fed sẽ tăng lãi suất, điều này giúp giá trị của đồng đô la Mỹ tăng. Khi lạm phát giảm xuống dưới 2% hoặc Tỷ lệ thất nghiệp quá cao, Fed có thể hạ lãi suất, điều này gây áp lực lên đồng bạc xanh.
Trong những tình huống cực đoan, Cục Dự trữ Liên bang cũng có thể in thêm Đô la và ban hành nới lỏng định lượng (QE). QE là quá trình mà Fed tăng đáng kể dòng tín dụng trong một hệ thống tài chính bế tắc. Đây là một biện pháp chính sách không chuẩn được sử dụng khi tín dụng đã cạn kiệt vì các ngân hàng sẽ không cho nhau vay (vì sợ bên đối tác vỡ nợ). Đây là biện pháp cuối cùng khi việc chỉ đơn giản là hạ lãi suất không có khả năng đạt được kết quả cần thiết. Đây là vũ khí được Fed lựa chọn để chống lại cuộc khủng hoảng tín dụng xảy ra trong cuộc Đại khủng hoảng tài chính năm 2008. Nó liên quan đến việc Fed in thêm Đô la và sử dụng chúng để mua trái phiếu chính phủ Hoa Kỳ chủ yếu từ các tổ chức tài chính. QE thường dẫn đến đồng Đô la Mỹ yếu hơn.
Thắt chặt định lượng (QT) là quá trình ngược lại trong đó Cục Dự trữ Liên bang ngừng mua trái phiếu từ các tổ chức tài chính và không tái đầu tư vốn từ các trái phiếu mà họ nắm giữ đến hạn vào các giao dịch mua mới. Thông thường, điều này có lợi cho đồng đô la Mỹ.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố mang tính chất dự báo về tương lai và chứa đựng sự rủi ro và không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ dành cho mục đích thông tin và không phải là các khuyến nghị về việc mua hoặc bán các tài sản này. Bạn nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có lỗi, sai sót hoặc sai sót trọng yếu. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này có tính chất kịp thời. Việc đầu tư vào các thị trường mở chứa đựng nhiều rủi ro, bao gồm việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn cũng như sự đau khổ về cảm xúc. Tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm việc mất toàn bộ vốn đầu tư, thuộc trách nhiệm của bạn. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc quan điểm chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của nó. Tác giả sẽ không chịu trách nhiệm về thông tin được tìm thấy ở cuối các liên kết được đăng trên trang này.
Nếu không được đề cập rõ ràng trong nội dung bài viết, tại thời điểm viết bài, tác giả không nắm giữ vị thế nào đối với bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập trong bài viết này và không có quan hệ kinh doanh với bất kỳ công ty nào được đề cập. Tác giả không nhận được tiền công cho việc viết bài này, ngoài từ FXStreet.
FXStreet và tác giả không cung cấp các đề xuất được cá nhân hóa. Tác giả không cam đoan về tính chính xác, đầy đủ hoặc phù hợp của thông tin này. FXStreet và tác giả sẽ không chịu trách nhiệm về bất kỳ sai sót, thiếu sót hoặc bất kỳ tổn thất, thương tích hoặc thiệt hại nào phát sinh từ thông tin này và việc hiển thị hoặc sử dụng thông tin này. Ngoại trừ các lỗi và thiếu sót.
Tác giả và FXStreet không phải là các cố vấn đầu tư đã đăng ký và không có nội dung nào trong bài viết này nhằm mục đích tư vấn đầu tư.
Tin tức mới nhất về Forex
Đề xuất của biên tập viên
Dự báo giá vàng: Đà tăng tạm dừng gần 4.440$ khi nhà đầu tư chờ công bố số liệu lạm phát CPI của Mỹ
Giá vàng (XAU/USD) giao dịch thấp hơn 0,26% quanh mức 4.380$ trong phiên giao dịch châu Âu vào thứ Ba. Kim loại quý này rời khỏi mức cao nhất hai tháng là 4.435$ được ghi nhận vào đầu ngày, khi giá dầu tiếp tục tăng do sự bất định leo thang xung quanh việc mở lại Eo biển Hormuz, một tuyến đường huyết mạch của gần 20% nguồn cung năng lượng toàn cầu.
Tiền điện tử hôm nay: Bitcoin và Ethereum tích luỹ, XRP giảm do lạc quan về thỏa thuận Mỹ-Iran giảm
Bitcoin (BTC) duy trì triển vọng trung lập vào thứ Ba trong khi kiểm tra mức hỗ trợ tại 64.000$. Các nhà đầu tư dường như đang đứng ngoài quan sát, chờ đợi một chất xúc tác để bứt phá lên trên 65.000$. Ethereum (ETH) đi theo bước chân của Bitcoin, giao dịch dưới 1.900$ trong khi vẫn neo trên vùng cầu 1.800$. Trong khi đó, Ripple (XRP) vẫn chịu áp lực hướng về mức hỗ trợ quan trọng 1,00$.
Dự báo giá XAU/USD: Giá vàng áp sát các mức đỉnh gần đây, hướng tới mốc 4.400$
Giá vàng giao ngay đang giao dịch gần mức đỉnh nhiều tuần thiết lập vào thứ Sáu tại 4.371,79$, phục hồi sau khi mở đầu tuần với xu hướng giảm.
Crypto hôm nay: Bitcoin và Ethereum tích luỹ, XRP giảm khi sự lạc quan về một thỏa thuận Mỹ-Iran phai nhạt
Bitcoin (BTC) duy trì triển vọng trung lập vào thứ Ba trong khi kiểm tra mức hỗ trợ tại 64.000$. Các nhà đầu tư dường như đang đứng ngoài quan sát, chờ đợi một chất xúc tác để bứt phá lên trên 65.000$.
Forex hôm nay: Hy vọng đạt được thỏa thuận Mỹ-Iran ngày càng giảm, khiến tâm lý thị trường tiêu cực
Đây là những thông tin cần biết vào thứ Ba, ngày 11 tháng 8: Giá dầu thô đã tăng mạnh vào thứ Hai, làm dấy lại lo ngại về lạm phát khi những tin tức mới nhất về xung đột tại Trung Đông không mang lại tín hiệu lạc quan nào.