Dự báo hàng tuần Bitcoin: BTC có động thái bứt phá điển hình trong diễn biến

• Hành động giá Bitcoin cho thấy mô hình phá vỡ kỹ thuật tăng giá giữa các dấu hiệu có thể giảm leo thang ở Trung Đông.
• Các quỹ ETF Bitcoin giao ngay niêm yết tại Mỹ ghi nhận dòng vốn vào 332,46 triệu đô la Mỹ tính đến thứ Năm, cho thấy tuần thứ ba liên tiếp có dòng vốn tích cực.
• Việc chốt lời và nỗ lực phân phối tập trung của các nhà nắm giữ lớn hạn chế đà tăng của BTC trong ngắn hạn.

Bitcoin (BTC) tiếp tục tăng, tăng 6% cho đến nay trong tuần này, giao dịch trên mức 75.000$ vào thứ Sáu, với kịch bản mô hình phá vỡ kỹ thuật tăng giá đang diễn ra. Căng thẳng địa chính trị giảm bớt ở Trung Đông càng thúc đẩy tâm lý ưa rủi ro, kéo các tài sản như BTC tăng giá. Nhu cầu từ các tổ chức cũng hỗ trợ giá vua tiền điện tử khi các quỹ ETF giao ngay ghi nhận dòng vốn tích cực tính đến thứ Năm. Tuy nhiên, các nhà giao dịch nên thận trọng, vì dữ liệu trên chuỗi cho thấy hoạt động chốt lời và phân phối có thể hạn chế đà tăng của BTC.

Lạc quan về ngừng bắn ở Trung Đông thúc đẩy tâm lý ưa rủi ro

Bitcoin bắt đầu tuần với tín hiệu tích cực, khi tâm lý thị trường cải thiện nhờ các diễn biến ở Trung Đông hỗ trợ các tài sản rủi ro. Đồng tiền điện tử lớn nhất đạt mức cao nhất trong hai tháng là 76.038$ vào thứ Ba. Sau đó, nó điều chỉnh và ổn định quanh mức 74.800$ vào ngày hôm sau.

Tổng thống Mỹ Donald Trump tuyên bố đầu tuần rằng chiến tranh “gần kết thúc.” Một báo cáo của Bloomberg vào thứ Tư nêu bật suy đoán về khả năng gia hạn lệnh ngừng bắn hiện tại thêm hai tuần nữa. Tuy nhiên, Trump giảm nhẹ sự cần thiết của biện pháp này, nhấn mạnh các cuộc đàm phán đang diễn ra để chấm dứt xung đột.

Trong khi đó, một lệnh ngừng bắn 10 ngày giữa Israel và Lebanon đã thắp lên hy vọng về một thỏa thuận hòa bình tiềm năng giữa Mỹ và Iran. Thực tế, Donald Trump đã phát biểu lạc quan, nói với các phóng viên vào thứ Năm rằng Iran gần đạt được thỏa thuận.

Theo Wall Street Journal, Washington và Tehran đã đồng ý về nguyên tắc tổ chức các cuộc đàm phán mới, mặc dù chưa bên nào xác định thời gian hay địa điểm cho cuộc họp.

Những tâm lý cải thiện xung quanh Trung Đông đã thúc đẩy xu hướng ưa rủi ro tích cực, với các chỉ số chứng khoán Mỹ như S&P 500 đạt mức cao kỷ lục mới trên 7.000$, trong khi Bitcoin tiếp tục giữ vững đà tăng gần đây vào thứ Sáu.

Nhu cầu từ các tổ chức và doanh nghiệp đối với BTC vẫn mạnh mẽ

Nhu cầu từ các tổ chức vẫn mạnh mẽ cho đến nay trong tuần này, hỗ trợ giá BTC giữa bối cảnh căng thẳng địa chính trị giảm bớt. Theo dữ liệu của SoSoValue, các quỹ ETF Bitcoin giao ngay đã ghi nhận dòng vốn ròng vào 332,46 triệu đô la Mỹ tính đến thứ Năm. Nếu xu hướng này tiếp tục đến thứ Sáu, đây sẽ là tuần thứ ba liên tiếp có dòng vốn vào. Trong trường hợp các dòng vốn này tiếp tục và tăng cường, BTC có thể chứng kiến một đợt tăng giá sắp tới.

Về phía doanh nghiệp, Michael Saylor đã công bố trên X vào thứ Hai rằng công ty của ông, Strategy (MSTR), đã mua 13.927 BTC với giá 1 tỷ đô la Mỹ, nâng tổng số nắm giữ lên 780.897 BTC. Điều này cho thấy chiến lược tích lũy tích cực liên tục của công ty, trong khi giá mua trung bình cho toàn bộ số nắm giữ là 75.577$, chỉ cách giá thị trường hiện tại một khoảng nhỏ.

Thêm vào đó, Tether đã mua 951 BTC vào thứ Tư, nâng tổng số nắm giữ lên 97.141 BTC, cho thấy nhu cầu doanh nghiệp ngày càng tăng.

Hình thành kịch bản short-squeeze

K33 Research báo cáo rằng tỷ lệ tài trợ trên sàn Binance cho cặp BTC/USDT duy trì âm trong 11 khoảng thời gian liên tiếp vào cuối tuần và chỉ tăng nhẹ sau đợt tăng mạnh của BTC vào thứ Hai.

Chuyên gia phân tích của K33 Research lưu ý rằng trong khi giá BTC tăng, tỷ lệ tài trợ vẫn âm cùng với sự gia tăng của Open Interest.

“Điều này cho thấy sự hung hăng gia tăng từ các nhà giao dịch vào vị thế bán khống, với nhiều người đặt cược BTC sẽ không phá vỡ vùng tích lũy. Xu hướng này làm tăng khả năng xảy ra các đợt short squeeze sắp tới,” chuyên gia phân tích cho biết.

Tỷ lệ tài trợ trung bình 30 ngày của BTC, như hình dưới đây, đã âm liên tiếp 46 ngày, tương đương với thời gian của giai đoạn tài trợ âm từ ngày 11 tháng 11 đến ngày 26 tháng 12 năm 2022.

“Chúng ta chỉ còn bốn ngày nữa để vượt qua độ dài của giai đoạn tài trợ âm từng thấy vào mùa hè năm 2021. Với sự nén tỷ lệ tài trợ gần đây và giai đoạn âm kéo dài bất thường, chúng tôi thấy khả năng tăng cao hơn và phá vỡ vùng tích lũy 68 ngày của BTC ngày càng lớn. Các giai đoạn rủi ro tương tự trong quá khứ thường là điểm vào hấp dẫn cho BTC,” báo cáo kết luận.

Xây dựng các biện pháp bảo vệ để tăng cường phòng ngừa rủi ro lượng tử trong tương lai

WuBlockchain báo cáo vào thứ Tư rằng các nhà phát triển và nhà nghiên cứu Bitcoin đã đề xuất Bitcoin Improvement Proposal (BIP) 361 nhằm giải quyết các điểm yếu tiềm ẩn do máy tính lượng tử gây ra. Đề xuất này đề xuất đóng băng các địa chỉ Bitcoin sớm — chủ yếu là các địa chỉ P2PK với khóa công khai được công khai — để ngăn chặn các máy tính lượng tử trong tương lai có thể suy ra khóa riêng từ dữ liệu công khai và đánh cắp quỹ.

Điều này xảy ra sau khi Google Quantum AI gần đây công bố một báo cáo trắng cảnh báo rằng, trong các kịch bản lượng tử tiên tiến, các ví mã hóa có thể bị xâm phạm trong vòng chưa đầy 10 phút.

Điều này làm nổi bật sự cấp bách ngày càng tăng trong hệ sinh thái tiền điện tử để chủ động giải quyết các mối đe dọa liên quan đến lượng tử, khi các nhà phát triển tiến tới xây dựng các biện pháp bảo vệ mạnh mẽ hơn.

Chốt lời hạn chế đà tăng của BTC

Bên cạnh tâm lý tăng giá đã đề cập ở trên, dữ liệu trên chuỗi cho thấy một số dấu hiệu đáng lo ngại. Như đã báo cáo trong dự báo hàng tuần BTC trước đó, Vua Crypto đang hướng tới Giá Thực hiện của Nhà giao dịch khoảng 79.000$, theo báo cáo hàng tuần của CryptoQuant. Tính đến tuần này, BTC đang tiến gần đến vùng kháng cự quan trọng này, tại thời điểm viết bài dao động quanh mức 75.000$.

"Một mức kháng cự thị trường gấu lớn đã từng hạn chế các đợt phục hồi nhẹ," nhà phân tích của CryptoQuant cho biết.

Thêm vào đó, biểu đồ dưới đây cho thấy các khoản tiền gửi lớn đã tăng từ dưới 10% lên hơn 40% tổng lượng tiền vào sàn giao dịch trong vài ngày. Sự tăng đột biến này cho thấy sự phân phối của các tổ chức và nhà đầu tư lớn đang thúc đẩy đà tăng, điều này theo lịch sử thường đi kèm với áp lực bán tăng cao trong ngắn hạn, điều mà các nhà giao dịch nên thận trọng.

Hoạt động lợi nhuận thực hiện hàng ngày cũng đang tăng, đứng gần 500 triệu đô la vào thứ Tư, dưới ngưỡng 1 tỷ đô la mà theo lịch sử đánh dấu sự tăng đột biến đáng kể trong việc thực hiện lợi nhuận trong các thị trường gấu.

Nhà phân tích tại CryptoQuant kết luận rằng "Mức đọc tương đối trầm lắng này cho thấy việc chốt lời vẫn đang ở giai đoạn đầu. Những người nắm giữ Bitcoin đã tích lũy ở mức giá từ 65.000$ đến 76.000$ hiện đang có lợi nhuận, tạo ra một nhóm lợi nhuận chưa thực hiện ngày càng tăng. Trong các đợt phục hồi của thị trường gấu, các đợt tăng lợi nhuận thực hiện trên 1 tỷ đô la theo lịch sử thường trùng hoặc xảy ra trước các đỉnh giá cục bộ. Nếu Bitcoin duy trì trên 76.000$ hoặc đẩy cao hơn về mức Giá Thực hiện của Nhà giao dịch 76.800$, lợi nhuận thực hiện hàng ngày có thể tăng tốc đáng kể lên và vượt ngưỡng 1 tỷ đô la, tạo thêm áp lực bán và tăng khả năng đợt phục hồi bị đình trệ hoặc đảo chiều."

Triển vọng kỹ thuật: Đợt bứt phá điển hình đang diễn ra

Như thấy trên biểu đồ hàng tuần dưới đây, Vua Crypto đã tăng 2,47% và đóng cửa trên Đường trung bình động hàm mũ 200 tuần (EMA) tại 68.152$ vào tuần trước. Tính đến tuần này, BTC đã mở rộng mức tăng thêm 6% cho đến nay, giao dịch trên mức thấp hàng năm 2025 là 74.508$ vào thứ Sáu.

Nếu BTC tiếp tục đà tăng và đóng cửa trên mức thấp hàng năm 2025 này, nó có thể mở rộng lợi nhuận hướng tới mức thoái lui Fibonacci 61,80% tại 78.490$ (được vẽ từ mức thấp tháng 8 năm 2024 là 49.000$ đến mức cao kỷ lục tháng 10 năm 2025 là 126.199$), mức này tương đối trùng với Giá Thực hiện của Nhà giao dịch đã giải thích ở trên.

Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) đọc ở mức 43 trên biểu đồ hàng tuần, trên vùng quá bán, hướng lên mức trung lập 50, cho thấy đà giảm giá đang suy yếu. Chỉ báo Hội tụ Phân kỳ Trung bình Động (MACD) trên cùng biểu đồ cho thấy một tín hiệu cắt lên tăng giá, với biểu đồ cột dương hỗ trợ luận điểm tăng giá.

Trên biểu đồ hàng ngày, BTC đã bứt phá trên biên trên của mô hình tam giác tăng dần (được vẽ bằng cách nối các đỉnh và đáy với hai đường xu hướng từ đầu tháng Hai) gần 73.400$ vào đầu tuần này, và đã kiểm tra lại thành công mức bứt phá, tìm thấy hỗ trợ—điều này báo hiệu một thiết lập bứt phá và kiểm tra lại điển hình.

RSI trên biểu đồ hàng ngày dao động gần 64, và biểu đồ cột MACD vẫn dương, cả hai đều cho thấy đà tăng vững chắc miễn là BTC giữ trên điểm bứt phá gần 73.400$.

Ở phía giảm, hỗ trợ ban đầu được nhìn thấy tại EMA 50 ngày ở mức 71.486$. Một đợt điều chỉnh sâu hơn sẽ làm lộ mức thoái lui Fibonacci 23,6% tại 68.950$ (vẽ từ đỉnh ngày 14 tháng 1 đến đáy ngày 6 tháng 2), hỗ trợ đường xu hướng tăng (mô hình tam giác) gần 67.412$, và cuối cùng là mức sàn ngang xa hơn quanh 62.950$.

Ở phía tăng, một đóng cửa bền vững trên EMA 100 ngày quanh 75.280$ và mức kháng cự ngang gần 75.680$ sẽ mở cửa hướng tới mức thoái lui 50% tại 78.962$ và mốc tâm lý 80.000$.

(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được thực hiện với sự trợ giúp của công cụ AI.)