Dự báo giá Bitcoin: BTC ổn định trên mức hỗ trợ quan trọng khi Fed sắp công bố quyết định lãi suất

• Bitcoin mở rộng đà phục hồi khiêm tốn vào thứ Tư sau khi bật lên từ một mức hỗ trợ quan trọng vào ngày hôm trước.
• Các quỹ ETF Bitcoin giao ngay niêm yết tại Mỹ ghi nhận dòng vốn rút ròng vào thứ Ba, đánh dấu ngày rút vốn thứ tư liên tiếp trong bối cảnh căng thẳng Mỹ-Iran gia tăng trở lại.
• Những người tham gia thị trường hiện đang chờ quyết định lãi suất của Fed vào thứ Tư, quyết định này có thể mang lại động lực mới cho các tài sản rủi ro như BTC.

Bitcoin (BTC) nhích nhẹ lên cao hơn, giao dịch quanh mức 64.400$ tại thời điểm viết bài vào thứ Tư, sau khi tìm thấy hỗ trợ gần một mức kỹ thuật quan trọng vào ngày hôm trước. Tuy nhiên, đà phục hồi vẫn mong manh, khi dòng vốn rút liên tục khỏi các quỹ Giao dịch trao đổi (ETF) Bitcoin giao ngay và căng thẳng địa chính trị tái bùng phát tiếp tục đè nặng lên tâm lý. Các nhà giao dịch hiện vẫn tập trung vào quyết định lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) và lập trường chính sách của cơ quan này vào thứ Tư, yếu tố có thể đóng vai trò then chốt trong việc định hình động thái tiếp theo của Vua tiền điện tử.

Căng thẳng Mỹ-Iran tái bùng phát làm suy yếu khẩu vị rủi ro 

Trong những diễn biến mới nhất liên quan đến cuộc khủng hoảng Trung Đông, Lực lượng Vệ binh Cách mạng Hồi giáo Iran (IRGC) đã phát động một cuộc tấn công bất ngờ và nhắm vào lực lượng Mỹ ở Trung Đông bằng nhiều tên lửa đạn đạo vào cuối ngày thứ Ba. 

Tất cả các tên lửa của Iran đã bị đánh chặn thành công, Bộ Tư lệnh Trung tâm Mỹ (Centcom) cho biết trong một bài đăng trên X, đồng thời nói thêm rằng lực lượng Mỹ vẫn cảnh giác và ở trạng thái sẵn sàng cao. 

Trong một tuyên bố sau đó, Centcom cho biết lực lượng Mỹ và Saudi đã tấn công nhiều địa điểm hậu cần và vũ khí của khủng bố ở miền đông Iraq, đáp trả hơn 30 cuộc tấn công bằng máy bay không người lái trong ba ngày qua của các phần tử khủng bố liên kết với Iran.

Những cuộc tấn công tái diễn này giữ cho phần bù rủi ro địa chính trị tiếp tục hiện hữu, làm gia tăng lo ngại về những gián đoạn đáng kể đối với nguồn cung năng lượng toàn cầu. Những diễn biến như vậy đã kích hoạt sự phục hồi mạnh của giá Dầu thô, làm sống lại lo ngại lạm phát và làm suy yếu khẩu vị rủi ro, qua đó kìm hãm tiềm năng tăng giá của BTC.

Nhà giao dịch chờ quyết định lãi suất của Fed 

Những người tham gia thị trường hiện đang chờ quyết định lãi suất của Fed vào thứ Tư, quyết định này có thể mang lại động lực mới cho các tài sản rủi ro như BTC.

Theo công cụ CME FedWatch, thị trường đang bị chia rẽ bất thường, với xác suất ngụ ý cho thấy 70,6% khả năng lãi suất sẽ được giữ nguyên trong phạm vi 3,50%-3,75% và 29,4% khả năng tăng lãi suất 25 điểm cơ bản.

Sau khi Chủ tịch Fed mới Kevin Warsh chuyển hướng khỏi định hướng trước về chính sách, thị trường dường như đang bước vào các cuộc họp của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) với mức độ bất định lớn hơn về kết quả chính sách. Sự chia rẽ trong kỳ vọng lãi suất phản ánh quan điểm cũng bị phân hóa tương tự về lạm phát. 

Lạm phát đã hạ nhiệt trong tháng 6 sau khi tăng tốc trở lại trong tháng 4 và tháng 5, qua đó ủng hộ lập luận giữ nguyên lãi suất. Tuy nhiên, rủi ro lạm phát tăng vẫn ở mức cao trong bối cảnh giá Dầu cao hơn, tình trạng gián đoạn tiếp diễn ở Eo biển Hormuz và các đề xuất áp thuế mới từ Tổng thống Mỹ Donald Trump. 

Trong một cuộc phỏng vấn độc quyền với Lacie Zhang, Chuyên gia phân tích nghiên cứu tại Bitget Wallet, nói với FXStreet rằng: "Trường hợp cơ bản vẫn là Fed giữ nguyên lãi suất, nhưng việc định giá lại mạnh mẽ khả năng tăng lãi suất khiến cuộc họp này có ý nghĩa hơn nhiều so với một lần tạm dừng thông thường. Câu hỏi then chốt đối với thị trường onchain là liệu Fed có xác nhận kỳ vọng về việc thắt chặt trở lại, đặc biệt là tại cuộc họp tháng 9, hay sẽ bác bỏ chúng."

Zhang tiếp tục: "Một quyết định giữ nguyên mang tính diều hâu hoặc một đợt tăng lãi suất bất ngờ nhiều khả năng sẽ tiếp tục giữ dòng vốn tập trung vào Bitcoin, stablecoin và token hóa trái phiếu chính phủ hoặc các chiến lược lợi suất bằng đô la khác. Điều này cũng có thể kích hoạt thêm quá trình giảm đòn bẩy ở ETH, altcoin và memecoin khi đồng đô la và lợi suất trái phiếu chính phủ tăng. Một thông điệp cân bằng hơn, đặc biệt là thông điệp cho rằng cú sốc lạm phát do giá dầu gần đây vẫn chưa đủ để biện minh cho việc thắt chặt thêm, có thể tháo gỡ một phần vị thế đó và hỗ trợ sự luân chuyển dần trở lại các tài sản onchain có beta cao hơn trong những tuần tiếp theo."

"Bản thân giá Bitcoin có thể gây hiểu lầm vì nó có thể tăng trong khi thanh khoản vẫn tập trung vào một tài sản phòng thủ duy nhất. Tôi sẽ theo dõi nguồn cung stablecoin và số dư trên sàn để xác định liệu thanh khoản đô la mới có đang chảy vào crypto hay không; ETH/BTC và mức thống trị của Bitcoin để xem khẩu vị rủi ro có đang mở rộng ra ngoài Bitcoin hay không; và lãi suất mở của hợp đồng vĩnh viễn, tỷ lệ funding và hoạt động vay trên DeFi để đánh giá liệu đòn bẩy có đang được xây dựng trở lại hay không. Dòng stablecoin xuyên chuỗi và khối lượng DEX sẽ cung cấp thêm tín hiệu về việc liệu dòng vốn có thực sự quay trở lại onchain hay không, thay vì chỉ luân chuyển giữa các tài sản trên các sàn giao dịch tập trung.", nhà phân tích cho biết thêm.

Nhu cầu từ các tổ chức tiếp tục suy yếu

Nhu cầu từ các tổ chức tiếp tục suy yếu tính đến thời điểm hiện tại trong tuần này. Dữ liệu từ SoSoValue cho thấy các quỹ ETF BTC giao ngay niêm yết tại Mỹ ghi nhận dòng tiền rút ra 49,75 triệu$ vào thứ Ba, đánh dấu bốn ngày rút vốn liên tiếp. Nếu các dòng tiền rút ra này tiếp tục và gia tăng trong suốt tuần, BTC có thể mở rộng đợt điều chỉnh.

Triển vọng kỹ thuật của Bitcoin: BTC giữ vững hỗ trợ 64.000$

Giá Bitcoin giao dịch quanh mức 64.400$ tại thời điểm viết bài vào thứ Tư, duy trì xu hướng giảm giá trong ngắn hạn khi vẫn nằm dưới các Đường trung bình động hàm mũ (EMA) 50 ngày, 100 ngày và 200 ngày, với giới hạn EMA gần nhất xuất hiện quanh 64.967$. Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) dao động ngay trên 50 trên biểu đồ hàng ngày, gợi ý động lượng trung lập đến hơi tích cực, nhưng Chỉ báo hội tụ phân kỳ trung bình động (MACD) đã trượt sâu hơn vào vùng âm, cho thấy các nỗ lực tăng giá vẫn dễ bị tổn thương khi cặp tiền này giao dịch dưới các EMA này.

Ở chiều tăng, kháng cự ban đầu được nhìn thấy tại EMA 50 ngày quanh 64.967$, tiếp theo là EMA 100 ngày gần 67.621$ và EMA 200 ngày gần 73.665$, trước khi mức giới hạn ngang xa hơn tại 84.410$ phát huy tác dụng. 

Ở chiều giảm, hỗ trợ ngay lập tức trùng với mức ngang đã vẽ trước đó quanh 64.004$, và nếu phá vỡ rõ ràng xuống dưới ngưỡng này, BTC sẽ đối mặt với mức thấp nhất trong năm là 57.800$, được thiết lập vào ngày 1 tháng 7.