Đô la Úc phục hồi từ mức 0,7000 khi đồng đô la Mỹ hạ nhiệt sau một tuần mạnh mẽ

• AUD/USD phục hồi 0,20% vào thứ Sáu nhưng vẫn trên đà ghi nhận mức giảm đáng kể trong tuần.
• Đồng Đô la Mỹ thoái lui sau khi lợi suất trái phiếu Kho bạc tăng vọt và kỳ vọng Fed diều hâu đã hỗ trợ đồng tiền này trong tuần này.
• Hội nghị thượng đỉnh Trump-Xi đưa ra những lời lẽ hòa giải nhưng ít đột phá cụ thể về các vấn đề địa chính trị và thương mại lớn.

AUD/USD nhích lên vào thứ Sáu, giao dịch quanh mức 0,7025 tại thời điểm viết bài, tăng 0,20% trong ngày. Đồng đô la Úc (AUD) được hưởng lợi từ một đợt điều chỉnh vừa phải của đồng đô la Mỹ (USD), mặc dù cặp tiền này vẫn trên đà giảm mạnh trong tuần sau khi tiến gần đến mức tâm lý 0,7000 vào đầu ngày.

Chỉ số Đô la Mỹ (DXY), theo dõi giá trị của đồng bạc xanh so với rổ sáu loại tiền tệ chính, giảm 0,30% xuống 100,95 vào thứ Sáu. Đợt thoái lui này diễn ra sau một tuần mạnh mẽ của đồng tiền Mỹ, được thúc đẩy bởi lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ tăng và kỳ vọng ngày càng lớn rằng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ tiếp tục thắt chặt chính sách tiền tệ.

Dữ liệu hoạt động kinh doanh mạnh gần đây của Mỹ, cùng với áp lực dai dẳng từ tiền lương và giá năng lượng, đã củng cố kỳ vọng rằng lãi suất có thể cần duy trì ở mức hạn chế. Một số quan chức Fed cũng giữ giọng điệu diều hâu. Chủ tịch Fed New York John Williams cho biết việc kỳ vọng thêm một đợt tăng lãi suất vào cuối năm là hợp lý, trong khi Chủ tịch Fed Philadelphia Anna Paulson cho rằng có thể cần thêm những đợt tăng nhẹ để đưa lạm phát trở lại mục tiêu của ngân hàng trung ương.

Do đó, thị trường đã gia tăng đặt cược vào một động thái khác của Fed, đẩy lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ tăng mạnh và nới rộng sự phân kỳ chính sách tiền tệ với một số nền kinh tế lớn khác.

Dữ liệu của Mỹ vào thứ Sáu không mang lại nhiều lý do để nhà đầu tư xem xét lại đáng kể triển vọng đó. Chỉ số Tâm lý Người tiêu dùng của Đại học Michigan được điều chỉnh tăng lên 48,1 trong tháng 9 từ ước tính sơ bộ 47,8, dù vẫn thấp hơn nhiều so với mức 51,7 của tháng 8. Chỉ số Kỳ vọng Người tiêu dùng cũng được điều chỉnh tăng lên 46,3 từ 45,8 nhưng giảm mạnh so với mức 51,5 của tháng trước.

Trong khi đó, kỳ vọng lạm phát vẫn ở mức cao. Kỳ vọng lạm phát tiêu dùng 1 năm của Đại học Michigan giữ nguyên ở mức 4,6%, trong khi thước đo 5 năm vẫn ở mức 3,4%. Kỳ vọng lạm phát dai dẳng có thể củng cố cách tiếp cận thận trọng của Fed đối với chính sách tiền tệ và hạn chế dư địa cho một đợt điều chỉnh giảm bền vững của đồng đô la Mỹ.

Trong khi đó, cuộc gặp giữa Tổng thống Mỹ Donald Trump và Chủ tịch Trung Quốc Tập Cận Bình chỉ mang lại hỗ trợ hạn chế cho đồng đô la Úc, bất chấp những tín hiệu hòa giải từ cả hai nhà lãnh đạo. Ông Tập mô tả quan hệ giữa Washington và Bắc Kinh đã đạt tới một cột mốc lịch sử mới, trong khi cả hai bên đều phát tín hiệu sẵn sàng theo đuổi hợp tác và gia hạn thỏa thuận đình chiến thương mại song phương.

Tuy nhiên, hội nghị thượng đỉnh cho đến nay mới chỉ tạo ra rất ít đột phá cụ thể về các vấn đề nhạy cảm như thương mại, trí tuệ nhân tạo và Đài Loan. Diễn biến tại Trung Quốc đặc biệt liên quan đến đô la Úc vì Trung Quốc là đối tác thương mại lớn nhất của Australia, nghĩa là sự cải thiện trong quan hệ giữa Washington và Bắc Kinh nhìn chung có thể hỗ trợ tâm lý đối với đồng Aussie.

Trên mặt trận trong nước, kỳ vọng rằng Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) sẽ tăng lãi suất vào tuần tới đang cung cấp một số hỗ trợ nền tảng cho đồng tiền Australia. Tỷ lệ thất nghiệp của Australia tăng lên 4,6% trong tháng 8 từ mức 4,5% trước đó, nhưng sự xấu đi nhẹ của thị trường lao động đã không làm thay đổi đáng kể kỳ vọng về quyết định sắp tới của ngân hàng trung ương.

Sự kết hợp giữa khả năng RBA thắt chặt chính sách và đợt điều chỉnh của đô la Mỹ vào thứ Sáu giúp AUD/USD lấy lại một phần đà tăng sau khi bật lên gần 0,7000. Tuy nhiên, cặp tiền này vẫn chịu áp lực trên cơ sở tuần khi lợi suất Mỹ cao hơn và kỳ vọng ngày càng diều hâu đối với Fed tiếp tục nghiêng về phía đồng bạc xanh.

Phân tích kỹ thuật AUD/USD

Trên biểu đồ một giờ, AUD/USD giao dịch ở mức 0,7027, giữ sắc thái giảm giá trong ngắn hạn khi nằm dưới đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 kỳ tại 0,7070 và SMA 200 kỳ tại 0,7095. Cặp tiền đang cố gắng ổn định sau các đợt giảm gần đây, với Chỉ số Sức mạnh Tương đối (14) ở mức 52,3 cho thấy động lượng đang cải thiện nhẹ, nhưng diễn biến giá vẫn bị giới hạn bởi các lớp kháng cự từ đường trung bình động phía trên và kháng cự ngang.

Ở chiều tăng, kháng cự ban đầu xuất hiện tại 0,7045, trước vùng cung dày hơn được hình thành bởi SMA 100 kỳ tại 0,7070 và rào cản ngang gần đó tại 0,7075, với các mức kháng cự tiếp theo tại 0,7095 và 0,7105 trước ngưỡng trần xa hơn tại 0,7140. Ở chiều giảm, hỗ trợ đầu tiên nằm tại 0,7004, tiếp theo là đáy cấu trúc thấp hơn tại 0,6984; một cú phá vỡ rõ ràng xuống dưới các mức này nhiều khả năng sẽ làm lộ ra áp lực bán mới, trong khi việc giữ trên chúng sẽ còn dư địa cho một nhịp bật điều chỉnh trong bối cảnh thiết lập giảm giá rộng hơn.

(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được viết với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)