Dự báo giá Ethereum: Phái sinh suy yếu và tâm lý tại Mỹ giữ ETH dưới 2.500$

Giá Ethereum hôm nay: 2.490$

• Hợp đồng vĩnh viễn Ethereum bị chi phối bởi vị thế bán khống trong bối cảnh lãi suất mở trầm lắng.
• Chín ngày liên tiếp dòng vốn rút khỏi các ETF ETH và tâm lý suy yếu tại Mỹ đang đè nặng lên giá của đồng altcoin hàng đầu.
• ETH kiểm tra lại ngưỡng kháng cự EMA 50 ngày sau đợt giảm trước đó.

Ethereum (ETH) ghi nhận một nhịp phục hồi ngắn vào thứ Sáu, tăng 3% trong 24 giờ qua, nhưng vẫn nằm dưới mốc quan trọng 2.500$ khi các công cụ phái sinh tiếp tục cho thấy sự suy yếu.

Lãi suất mở, tổng giá trị của các hợp đồng đang lưu hành trên thị trường phái sinh, đã tạm thời tăng lên 13,29 triệu ETH vào đầu ngày thứ Năm khi giá giảm, trước khi lùi về 12,83 triệu ETH.

Mức tăng ngắn rồi sau đó giảm của OI, tiếp theo là đà giảm giá tăng tốc, trùng với tín hiệu tiêu cực trong lãi suất tài trợ, cho thấy dòng vốn chảy vào là do vị thế bán khống.

Các nhà giao dịch long Ethereum chịu phần lớn thiệt hại trong số các tiền điện tử hàng đầu, với gần 400 triệu$ bị thanh lý trong hai ngày thứ Tư và thứ Năm, vượt xa Bitcoin, theo dữ liệu từ CryptoQuant.

Trước đợt giảm gần đây, Net Taker Volume của ETH cho thấy vị thế bán khống chiếm ưu thế trong tháng qua, bất chấp giá tăng.

Chỉ báo này đo lường chênh lệch giữa khối lượng mua và bán của các nhà đầu tư thực hiện giao dịch bằng lệnh thị trường trong các hợp đồng vĩnh viễn ETH.

Chỉ báo này vẫn duy trì ở mức âm kể từ đầu tháng Chín, với mức độ chi phối gia tăng trong hai ngày qua.

Dòng vốn rút khỏi ETF ETH làm gia tăng áp lực bán từ Mỹ

Ở phía giao ngay, áp lực bán gần đây phần lớn đang đến từ các thị trường Mỹ.

Các quỹ hoán đổi danh mục (ETF) ETH giao ngay tại Mỹ ghi nhận dòng tiền rút ròng 56,1 triệu$ vào thứ Năm, đánh dấu chín ngày liên tiếp bị rút vốn, theo dữ liệu từ SoSoValue. Các sản phẩm này đã ghi nhận hơn 542 triệu$ dòng tiền rút ròng trong tuần này, mức lớn nhất kể từ tháng 1.

Sự suy yếu trên khắp các thị trường Mỹ cũng thể hiện rõ trong Chỉ số Coinbase Premium, thước đo chênh lệch giá giữa một tài sản giao dịch trên Coinbase Pro (bằng USD) và Binance (bằng USDT). Chỉ số này hoạt động như một chỉ báo thời gian thực, cho thấy áp lực mua hoặc bán ở Mỹ mạnh hơn so với các thị trường quốc tế hay không. Sau một đợt tăng ngắn vào tuần trước, thước đo này đã lao dốc trong hai ngày qua, xuống mức -0,077.

Thị trường Mỹ toàn cầu cũng đang chịu áp lực, với giá dầu Brent tăng và lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm vẫn duy trì ở mức cao trên 5,2%.

Triển vọng kỹ thuật Ethereum: ETH đối mặt với kháng cự EMA 50 ngày

Trên biểu đồ hàng ngày, ETH đang giữ sắc thái trung lập đến hơi giảm giá khi giá nằm trên đường trung bình động hàm mũ (EMA) 100 ngày gần 2.344$ nhưng vẫn bị chặn bởi các đường EMA 50 ngày và 20 ngày tại 2.501$ và 2.606$.

Cấu hình này cho thấy quá trình tích lũy đang tiếp diễn sau đợt thoái lui gần đây, với chỉ báo sức mạnh tương đối 14 kỳ (RSI) hạ dần về vùng giữa 40 và chỉ báo Stochastic ở mức 23, gợi ý đà tăng đang suy yếu nhưng chưa báo hiệu tình trạng quá bán.

Ở phía trên, kháng cự trước mắt nằm tại đường EMA 50 ngày, tiếp theo là rào cản ngang gần 2.548$ và đường EMA 20 ngày. Trên đó, các mức kháng cự tiếp theo nằm quanh 2.637$ rồi 2.782$ trước khi gặp các rào cản cao hơn tại khoảng 3.076$ và 3.253$.

Ở phía dưới, hỗ trợ ban đầu xuất hiện tại mức ngang gần 2.355$, với các lớp hỗ trợ bổ sung thấp hơn tại khoảng 2.205$, 1.972$ và 1.828$, nơi một đợt điều chỉnh sâu hơn có thể thu hút lực mua vào khi giá giảm mạnh hơn.

(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được thực hiện với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)