Dự báo giá vàng: phục hồi ngắn hạn, bên bán vẫn chiếm ưu thế

Giá hiện tại XAU/USD: 4.368$ 

• Đợt can thiệp bị nghi ngờ của Ngân hàng trung ương Nhật Bản lên đồng yên đã gây áp lực lên đồng đô la Mỹ.
• Ngân hàng trung ương Canada đã giữ nguyên lãi suất, nhưng mở ra khả năng tăng lãi suất "nhiều lần".
• XAU/USD bật lên từ mức đáy mới trong một tháng, rủi ro vẫn nghiêng về phía giảm.

Cặp XAU/USD giao dịch quanh mức 4.360$, tăng vào thứ Tư sau khi chạm đáy tại 4.282$ trong giờ giao dịch châu Á. Đồng đô la Mỹ (USD) duy trì sắc thái tích cực trong suốt nửa đầu ngày, nhưng đã đổi hướng vào đầu phiên giao dịch tại Mỹ, được hỗ trợ bởi hai yếu tố bên ngoài.

Một mặt, đồng yên Nhật (JPY) tăng mạnh đã gây áp lực lên USD. Những người tham gia thị trường nghi ngờ rằng một đợt can thiệp nữa đã diễn ra khi cặp USD/JPY tạm thời giao dịch trên mốc 160,00, mặc dù chưa có xác nhận chính thức. Dù vậy, cặp tiền này đã mất khoảng 200 pip chỉ trong vài giờ, thường là kết quả của một số hành động từ Ngân hàng trung ương Nhật Bản (BoJ).

Mặt khác, Ngân hàng trung ương Canada (BoC) đã công bố quyết định chính sách tiền tệ, giữ nguyên lãi suất chính sách ở mức 2,25% như dự kiến. Tuy nhiên, đồng đô la Canada (CAD) đã tăng mạnh sau bài phát biểu của Thống đốc Tiff Macklem, trong đó ông không chỉ thừa nhận các rủi ro đối với triển vọng lạm phát do xung đột ở Trung Đông, mà còn nói rằng không nên loại trừ khả năng tăng lãi suất nhiều lần.

Sức mạnh của JPY và CAD đã gây áp lực lên đồng bạc xanh, trong khi đà phục hồi của cổ phiếu càng làm trầm trọng thêm sự suy yếu ngắn hạn của đồng tiền này.

Tuy nhiên, bối cảnh cơ bản vẫn không thay đổi: giá dầu thô vẫn gần các mức cao gần đây sau khi chiến sự ở Trung Đông leo thang. Điều này, đến lượt nó, làm dấy lên lo ngại về áp lực lạm phát gia tăng trên toàn cầu.

Triển vọng kỹ thuật XAU/USD:

Trong kịch bản như vậy, đà phục hồi gần đây của XAU/USD không xóa bỏ được áp lực giảm giá đang hiện hữu. Bức tranh kỹ thuật là giảm giá sau khi cặp tiền này phá vỡ xuống dưới 4.400$.

Trên biểu đồ bốn giờ, XAU/USD giao dịch bên dưới các đường Trung bình động giản đơn (SMA) 20 kỳ và 100 kỳ tại 4.399,10$ và 4.479,23$, tương ứng, trong khi chỉ còn được hỗ trợ bởi đường SMA 200 kỳ ở mức 4.305,43$ bên dưới. Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) đã tiếp tục đà giảm sau khi điều chỉnh các điều kiện quá bán, trong khi chỉ báo Động lượng quay đầu đi xuống dưới đường giữa, cả hai đều phản ánh sự chiếm ưu thế của bên bán.

Trên biểu đồ ngày, XAU/USD đang chật vật quanh đường SMA 100 ngày tại khoảng 4.361$, trong khi vẫn bị kìm dưới đường SMA 20 ngày gần 4.448$. Tông màu rộng hơn là trung tính đến hơi bị giới hạn ở phía trên, với giá nằm dưới đường SMA 200 ngày quanh 4.531$, và các chỉ báo kỹ thuật mắc kẹt quanh đường giữa.

Ở phía trên, mức kháng cự ban đầu được nhìn thấy tại đường SMA 20 kỳ ở 4.399,10$, với rào cản mạnh hơn tại đường SMA 100 kỳ gần 4.479,23$, nơi cần một cú phá vỡ bền vững để làm dịu áp lực giảm hiện tại. Ở phía dưới, đường SMA 200 kỳ tại 4.305,43$ là mức hỗ trợ ngay lập tức trước mức đáy hàng tuần đã đề cập. Khi xuyên xuống dưới mức sau, ngưỡng 4.200$ sẽ hiện ra trong tầm mắt.

(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được viết với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)