Dự báo giá AUD/USD: Lợi nhuận vẫn còn trên bàn ở mức trên đường SMA 200 ngày
| |Bản dịch đã được xác minhXem bài viết gốc- AUD/USD đã bỏ lại sự điều chỉnh của ngày hôm trước và tăng vượt qua 0,6500.
- Đồng đô la Mỹ đã giảm xuống mức thấp nhất trong hơn ba năm do nhu cầu trú ẩn an toàn.
- Sự không chắc chắn trong thương mại Mỹ-Trung tiếp tục làm mờ tương lai gần của đồng AUD.
Đồng đô la Úc (AUD) đã trở lại đúng hướng vào thứ Năm, khi đồng đô la Mỹ (USD) giảm mạnh. Điều này đã khiến cặp AUD/USD vượt qua mốc 0,6500 một lần nữa và tiếp tục tăng chậm nhưng ổn định.
Khác biệt chính sách là chủ đề thảo luận chính
Thị trường tiền tệ vẫn kết nối với thông điệp từ các ngân hàng trung ương khi các nhà giao dịch tiếp tục suy nghĩ về cách lãi suất có thể thay đổi.
Cục Dự trữ Liên bang (Fed) ở Mỹ đã giữ nguyên lãi suất trong tháng 5, điều mà hầu hết mọi người đã dự đoán. Chủ tịch Jerome Powell lại nhấn mạnh rằng các quyết định của Fed sẽ dựa trên bằng chứng. Sau đó, dữ liệu lạm phát thấp hơn (từ cả Chỉ số giá tiêu dùng và Chỉ số giá sản xuất) và các tín hiệu cho thấy nền kinh tế đang chậm lại đã khiến thị trường có khả năng kỳ vọng vào việc giảm lãi suất vào tháng 9, tiếp theo là một động thái tương tự vào tháng 10.
Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) đã giảm lãi suất tiền mặt xuống 25 điểm cơ bản, như đã dự đoán, đưa lãi suất xuống còn 3,85%. Ngân hàng trung ương cho biết lãi suất sẽ giảm dần, với mục tiêu đạt 3,20% vào năm 2027, lạm phát giảm xuống 2,6% và tăng trưởng GDP giảm xuống 2,1% vào năm 2025. Tuy nhiên, họ cũng cho biết nếu nhu cầu tiêu dùng và tiền lương giảm, họ có thể thực hiện các cắt giảm lớn hơn. Mặt khác, các quan chức cho biết họ có thể ngừng nới lỏng nếu tình hình trên thế giới xấu đi.
Tương lai của Australia không chắc chắn khi Trung Quốc yếu
Dù gió thương mại có vẻ đã lắng xuống kể từ thỏa thuận Mỹ-Trung, nhưng cảm xúc vẫn còn lẫn lộn vì sự phục hồi của Trung Quốc sau đại dịch không đồng đều.
Dù sản xuất công nghiệp tốt hơn mong đợi trong quý đầu tiên, nhưng chi tiêu tiêu dùng chậm và đầu tư tài sản cố định kém cho thấy vẫn còn những vấn đề cơ bản.
Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc (PboC) cũng đã cắt giảm lãi suất trong tháng 5, hạ Lãi suất cho vay cơ bản kỳ hạn 1 năm và 5 năm (LPR) xuống còn 3,00% và 3,50%, tương ứng.
Tháng trước, PMI ngành sản xuất Caixin đã đi sâu hơn vào vùng thu hẹp, và giá tiêu dùng đã giảm 0,1% trong năm qua. Điều này cho thấy các lực giảm phát vẫn còn mạnh trong nền kinh tế lớn thứ hai thế giới.
Các nhà giao dịch đang cẩn trọng với đồng AUD
Giọng điệu cẩn trọng hơn được thể hiện trong tư thế đầu cơ. Thống kê CFTC tính đến ngày 3 tháng 6 cho thấy các cược ngắn ròng trên đồng AUD đã tăng lên khoảng 63,2K hợp đồng. Đây là mức độ tiếp xúc tiêu cực nhất trong vài tuần qua.
Các mức quan trọng cần chú ý
Về mặt kỹ thuật, AUD/USD đang gặp khó khăn trong việc đạt được mức cao nhất năm 2025 là 0,6545 (ngày 11 tháng 6). Nếu vượt qua, mức đỉnh 0,6687 vào ngày 7 tháng 11 năm 2024 và mức cao 0,6942 vào ngày 30 tháng 9 năm 2024 sẽ trở nên rõ ràng.
Mức hỗ trợ đầu tiên là tại đường SMA 200 ngày quan trọng ở mức 0,6433, và mức thứ hai là tại mức đáy tháng 5 là 0,6356 (ngày 12 tháng 5). Nếu giá tiếp tục giảm, chúng có thể chạm đường SMA 100 ngày ở mức 0,6344, nhưng mức 0,6000, một mức quan trọng hơn trong tâm trí của các nhà giao dịch, sẽ cung cấp hỗ trợ bổ sung.
Các chỉ báo động lượng đang chuyển sang xu hướng tăng. Chỉ số Định hướng Trung bình (ADX) đã gần đạt 27, điều này có nghĩa là xu hướng đang trở nên mạnh mẽ hơn, và Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) đã phục hồi lên gần 59, điều này có nghĩa là còn chỗ cho các mức tăng ngắn hạn tiếp theo.
Biểu đồ hàng ngày của AUD/USD
Các câu hỏi thường gặp về RBA
Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) thiết lập lãi suất và quản lý chính sách tiền tệ cho Úc. Các quyết định được đưa ra bởi hội đồng thống đốc tại 11 cuộc họp một năm và các cuộc họp khẩn cấp theo yêu cầu. Nhiệm vụ chính của RBA là duy trì sự ổn định giá cả, nghĩa là tỷ lệ lạm phát ở mức 2-3%, nhưng cũng "...góp phần vào sự ổn định của đồng tiền, việc làm đầy đủ và sự thịnh vượng kinh tế và phúc lợi của người dân Úc". Công cụ chính để đạt được điều này là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao sẽ củng cố đồng Đô la Úc (AUD) và ngược lại. Các công cụ khác của RBA bao gồm nới lỏng định lượng và thắt chặt.
Trong khi lạm phát luôn được coi là yếu tố tiêu cực đối với tiền tệ vì nó làm giảm giá trị của tiền nói chung, thì thực tế lại ngược lại trong thời hiện đại với việc nới lỏng kiểm soát vốn xuyên biên giới. Lạm phát cao hơn một chút hiện có xu hướng khiến các ngân hàng trung ương tăng lãi suất, điều này lại có tác dụng thu hút thêm dòng vốn từ các nhà đầu tư toàn cầu đang tìm kiếm một nơi sinh lợi để giữ tiền của họ. Điều này làm tăng nhu cầu đối với đồng tiền địa phương, trong trường hợp của Úc là Đô la Úc.
Dữ liệu kinh tế vĩ mô đánh giá sức khỏe của một nền kinh tế và có thể tác động đến giá trị đồng tiền của nền kinh tế đó. Các nhà đầu tư thích đầu tư vốn của họ vào các nền kinh tế an toàn và đang phát triển hơn là bấp bênh và suy thoái. Dòng vốn chảy vào lớn hơn làm tăng tổng cầu và giá trị của đồng nội tệ. Các chỉ số kinh điển, chẳng hạn như GDP, Chỉ số người quản trị mua hàng (PMI) ngành sản xuất và dịch vụ, việc làm và khảo sát tâm lý người tiêu dùng có thể ảnh hưởng đến AUD. Một nền kinh tế mạnh có thể khuyến khích Ngân hàng Dự trữ Úc tăng lãi suất, đồng thời hỗ trợ AUD.
Nới lỏng định lượng (QE) là một công cụ được sử dụng trong những tình huống cực đoan khi việc hạ lãi suất không đủ để khôi phục dòng tín dụng trong nền kinh tế. QE là quá trình Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) in Đô la Úc (AUD) nhằm mục đích mua tài sản – thường là trái phiếu chính phủ hoặc trái phiếu doanh nghiệp – từ các tổ chức tài chính, qua đó cung cấp cho họ thanh khoản rất cần thiết. QE thường dẫn đến đồng AUD yếu hơn.
Thắt chặt định lượng (QT) là ngược lại với QE. Nó được thực hiện sau QE khi nền kinh tế đang phục hồi và lạm phát bắt đầu tăng. Trong khi ở QE, Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) mua trái phiếu chính phủ và trái phiếu doanh nghiệp từ các tổ chức tài chính để cung cấp cho họ thanh khoản, thì ở QT, RBA ngừng mua thêm tài sản và ngừng tái đầu tư số tiền gốc đáo hạn vào các trái phiếu mà họ đang nắm giữ. Điều này sẽ tích cực (hoặc tăng giá) cho Đô la Úc.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố dự báo về tương lai và có các yếu tố rủi ro và sự không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không được coi là khuyến nghị mua hoặc bán các tài sản này dưới bất kỳ hình thức nào. Độc giả nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có nhầm lẫn, lỗi hoặc sai sót đáng kể. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này là kịp thời. Việc đầu tư vào Thị trường mở tiềm ẩn rất nhiều rủi ro, kể cả việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn, cũng như sự đau đớn về mặt tinh thần. Bạn hoàn toàn chịu trách nhiệm tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm cả việc mất toàn bộ vốn gốc. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc vị trí chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của FXStreet.