Giá vàng tăng giữa bối cảnh hy vọng Mỹ và Iran đạt được thỏa thuận hòa bình, đồng USD suy yếu
| |Bản dịch đã được xác minhXem bài viết gốc- Giá vàng tăng vọt trong đầu phiên giao dịch châu Âu hôm thứ Hai.
- Hy vọng về việc chấm dứt cuộc chiến với Iran đã hỗ trợ giá vàng.
- Số liệu việc làm phi nông nghiệp (NFP) của Mỹ trong tháng 10 tăng cao hơn dự kiến.
Giá vàng (XAU/USD) đã phục hồi một phần đà giảm, vượt 4.020$ trong đầu phiên giao dịch châu Âu hôm thứ Hai. Triển vọng ngoại giao trong cuộc xung đột Mỹ - Iran cùng với sự suy yếu của đồng đô la Mỹ (USD) đã tạo động lực tăng giá cho kim loại quý này.
Theo Reuters, Tổng thống Mỹ Donald Trump sẽ gặp Thủ tướng Qatar tại Nhà Trắng vào lúc 17:00 GMT thứ Hai để thảo luận về một lệnh ngừng bắn mới và nối lại các cuộc đàm phán hạt nhân, trong bối cảnh cuộc xung đột với Iran vẫn tiếp diễn.
Những đồn đoán rằng các thành viên Đảng Dân chủ sắp nắm quyền sẽ thúc đẩy chấm dứt cuộc chiến với Iran có thể góp phần đẩy giá vàng đi lên. Theo Bloomberg, Đảng Dân chủ – vốn đã giành thế đa số tại cả Hạ viện và Thượng viện – đang phản đối mạnh mẽ đề xuất ngân sách quốc phòng 1.500 tỷ USD của Tổng thống Donald Trump và tỏ rõ quyết tâm ngăn chặn việc thông qua đề xuất này.
Một nguồn tin thân cận với các cuộc thảo luận cho biết, Đảng Dân chủ nhiều khả năng chỉ chấp thuận mức ngân sách quốc phòng khoảng 1.000 tỷ USD. Họ lo ngại rằng việc phê duyệt tiếp tục cấp kinh phí cho cuộc chiến chống Iran sẽ tạo ra hình ảnh tiêu cực trước công chúng.
Tuy nhiên, đà tăng của kim loại quý này có thể bị hạn chế do các dữ liệu việc làm khả quan của Mỹ có khả năng củng cố đồng USD, từ đó gây áp lực lên giá các loại hàng hóa được định giá bằng đồng tiền này. Theo báo cáo từ Cục Thống kê Lao động Mỹ (BLS) hôm thứ Sáu, nền kinh tế Mỹ đã tạo thêm 165.000 việc làm trong tháng 10, cao hơn nhiều so với con số 60.000 việc làm ghi nhận trong tháng 9 và vượt xa mức dự báo 65.000. Tỷ lệ thất nghiệp cũng giảm từ 4,2% trong tháng 9 xuống còn 4,1% vào tháng 10.
Dữ liệu việc làm mạnh mẽ hơn dự kiến của Mỹ đã củng cố kỳ vọng rằng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) có thể duy trì lãi suất ở mức cao trong thời gian dài hơn. Lãi suất cao làm tăng chi phí cơ hội của việc nắm giữ vàng – tài sản không mang lại lợi suất – khiến vàng trở nên kém hấp dẫn hơn đối với các nhà đầu tư. Theo công cụ CME FedWatch, các nhà giao dịch hiện ước tính xác suất Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) tăng lãi suất vào tháng 12 là khoảng 79,6%, tăng so với mức 72,8% trước khi báo cáo việc làm của Mỹ được công bố.
Tai Wong, một nhà giao dịch kim loại độc lập, cho biết: "Giá vàng đã giảm mạnh ngay khi mở cửa sau một báo cáo việc làm đầy ấn tượng trên mọi phương diện, nhưng hiện đang nỗ lực phục hồi. Đây là phép thử quan trọng đối với đà tăng giá trong tuần này."
Vàng đi ngang trong bối cảnh đợt bán tháo cổ phiếu đặt ra thách thức cho vai trò tài sản trú ẩn an toàn
Các chuyên gia phân tích tại OCBC lưu ý rằng giá vàng "đã thu hẹp đà tăng sau khi chạm mức cao nhất trong hai tuần, vượt mốc 4.140$ vào đêm qua". Sự phục hồi của giá dầu cùng với sự ổn định tương đối của đồng USD đã hạn chế đà tăng thêm của vàng, mặc dù "lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ giảm vẫn tiếp tục hỗ trợ cho kim loại quý này". Họ cảnh báo rằng "đà bán tháo ngày càng sâu trong nhóm cổ phiếu trí tuệ nhân tạo (AI) và bán dẫn đòi hỏi sự thận trọng trong ngắn hạn", đồng thời lưu ý rằng "nếu sự suy yếu của thị trường cổ phiếu dẫn đến làn sóng thoái vốn trên diện rộng, vàng cũng có thể chịu áp lực bán do nhu cầu thanh khoản khi các nhà đầu tư cần thu hồi tiền mặt".
Tuy nhiên, OCBC nhấn mạnh rằng "khả năng chống chịu tương đối tốt của vàng trước đợt bán tháo mạnh trên thị trường cổ phiếu là một tín hiệu đáng khích lệ". Theo quan điểm của họ, "sau đợt điều chỉnh gần đây và sự sụt giảm trong các vị thế đầu cơ, vàng có thể đang dần lấy lại sức hấp dẫn như một tài sản trú ẩn an toàn, mang lại nơi trú ẩn trước những biến động trên các thị trường tài chính khác". Dù vậy, "mức độ bền bỉ của vàng nếu đà suy yếu của cổ phiếu tiếp diễn sẽ là một phép thử quan trọng".
Xét đến các dữ liệu sắp công bố, OCBC dự báo "thị trường có khả năng tiếp tục đi ngang trước khi báo cáo việc làm của Mỹ được công bố vào tối nay". Họ cho rằng "nếu dữ liệu việc làm yếu hơn dự kiến, kỳ vọng về việc Fed thắt chặt chính sách tiền tệ có thể giảm bớt, gây áp lực lên lợi suất trái phiếu và đồng USD, từ đó tạo điều kiện cho vàng tiếp tục phục hồi". Ngoài ra, "chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Mỹ vào thứ Ba tới" cũng được xem là "một phép thử then chốt khác", trong khi giá dầu vẫn là yếu tố quan trọng tác động đến lạm phát và kỳ vọng lãi suất. Về mặt kỹ thuật, họ lưu ý rằng "giá vàng gần đây ở quanh mức 4.088$", với "đà tăng trong ngày chuyển sang trạng thái tích cực nhẹ nhưng chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) đã bớt nóng". Theo đó, họ nhận định rằng "thị trường nhiều khả năng sẽ đi ngang sau đợt phục hồi mạnh mẽ gần đây".
Biểu đồ hàng ngày XAU/USD
Phân tích kỹ thuật: Vàng vẫn bị chặn dưới đường SMA 100 ngày
Trên biểu đồ ngày, cặp XAU/USD vẫn bị kìm hãm trong bối cảnh xu hướng ngắn hạn nghiêng về phía giảm, với giá vàng giao ngay hiện vẫn nằm dưới đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày. Giá duy trì ở mức cao hơn một chút so với đường giữa của Bollinger band 20 ngày, cho thấy vẫn có một lực cầu nhất định; tuy nhiên, sự gần kề của dải trên tạo ra một rào cản đáng kể phía trên. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) ở mức 50,30 vùng trung lập cho thấy đợt phục hồi gần đây thiếu động lực mạnh mẽ để thách thức các ngưỡng kháng cự phía trên.
Ở chiều tăng, ngưỡng kháng cự gần nhất nằm tại đường SMA 100 ngày ở mức 4.200$, tiếp theo là dải trên của Bollinger band quanh 4.225$. Đây là vùng mà phe mua cần giành lại quyền kiểm soát để làm giảm bớt áp lực giảm giá hiện tại. Ở chiều giảm, vùng giá hiện tại quanh 4.095$ đóng vai trò là hỗ trợ ban đầu, trong khi đường giữa của Bollinger band tại 4.065$ tạo nền tảng cho phạm vi dao động ngắn hạn. Nếu giá giảm sâu hơn, ngưỡng hỗ trợ tại dải dưới của Bollinger band gần mức 3.900$ sẽ trở thành điểm đến tiếp theo, nơi phe bán có thể trở nên thận trọng hơn.
Câu hỏi thường gặp về Vàng
Vàng đóng vai trò quan trọng trong lịch sử loài người vì nó được sử dụng rộng rãi như một phương tiện lưu trữ giá trị và phương tiện trao đổi. Hiện nay, ngoài độ sáng bóng và công dụng làm đồ trang sức, kim loại quý này được coi rộng rãi là một tài sản trú ẩn an toàn, nghĩa là nó được coi là một khoản đầu tư tốt trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng được coi rộng rãi là một biện pháp phòng ngừa lạm phát và chống lại sự mất giá của tiền tệ vì nó không phụ thuộc vào bất kỳ đơn vị phát hành hoặc chính phủ cụ thể nào.
Ngân hàng trung ương là những người nắm giữ Vàng lớn nhất. Với mục tiêu hỗ trợ đồng tiền của mình trong thời kỳ hỗn loạn, các ngân hàng trung ương có xu hướng đa dạng hóa dự trữ của mình và mua Vàng để cải thiện sức mạnh được nhận thức của nền kinh tế và đồng tiền. Dự trữ Vàng cao có thể là nguồn tin cậy cho khả năng thanh toán của một quốc gia. Theo dữ liệu từ Hội đồng Vàng Thế giới, các ngân hàng trung ương đã bổ sung 1.136 tấn Vàng trị giá khoảng 70 tỷ đô la vào dự trữ của mình vào năm 2022. Đây là mức mua hàng năm cao nhất kể từ khi bắt đầu ghi chép. Các ngân hàng trung ương từ các nền kinh tế mới nổi như Trung Quốc, Ấn Độ và Thổ Nhĩ Kỳ đang nhanh chóng tăng dự trữ Vàng của mình.
Vàng có mối tương quan nghịch đảo với Đô la Mỹ và Kho bạc Hoa Kỳ, cả hai đều là tài sản dự trữ và trú ẩn an toàn chính. Khi Đô la mất giá, Vàng có xu hướng tăng, cho phép các nhà đầu tư và ngân hàng trung ương đa dạng hóa tài sản của họ trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng có mối tương quan nghịch đảo với tài sản rủi ro. Một đợt tăng giá trên thị trường chứng khoán có xu hướng làm suy yếu giá Vàng, trong khi bán tháo trên các thị trường rủi ro hơn có xu hướng ủng hộ kim loại quý.
Giá có thể biến động do nhiều yếu tố khác nhau. Bất ổn địa chính trị hoặc lo ngại về suy thoái kinh tế sâu có thể nhanh chóng khiến giá Vàng tăng cao do tình trạng trú ẩn an toàn của nó. Là một tài sản không có lợi suất, Vàng có xu hướng tăng khi lãi suất thấp hơn, trong khi chi phí tiền tệ cao hơn thường gây áp lực lên kim loại màu vàng. Tuy nhiên, hầu hết các động thái đều phụ thuộc vào cách Đồng đô la Mỹ (USD) hoạt động vì tài sản được định giá bằng đô la (XAU/USD). Đồng đô la mạnh có xu hướng giữ giá Vàng được kiểm soát, trong khi đồng đô la yếu hơn có khả năng đẩy giá Vàng lên.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố dự báo về tương lai và có các yếu tố rủi ro và sự không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không được coi là khuyến nghị mua hoặc bán các tài sản này dưới bất kỳ hình thức nào. Độc giả nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có nhầm lẫn, lỗi hoặc sai sót đáng kể. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này là kịp thời. Việc đầu tư vào Thị trường mở tiềm ẩn rất nhiều rủi ro, kể cả việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn, cũng như sự đau đớn về mặt tinh thần. Bạn hoàn toàn chịu trách nhiệm tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm cả việc mất toàn bộ vốn gốc. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc vị trí chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của FXStreet.