Giá vàng giảm khi dự đoán Fed sẽ cắt giảm lãi suất dựa trên tác động ôn hòa từ dữ liệu CPI giảm
| |Bản dịch đã được xác minhXem bài viết gốc- Giá vàng giảm sau khi gần đạt mức cao nhất trong hai tháng do các nhà giao dịch chốt lời sau khi lạm phát tại Mỹ giảm.
- Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Mỹ chạm mức thấp nhất trong nhiều năm, nhưng sự gián đoạn do việc chính phủ đóng cửa làm giảm độ tin cậy của dữ liệu.
- Việc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) nới lỏng chính sách tiền tệ trong ngắn hạn được phản ánh vào giá; đồng đô la Mỹ yếu và rủi ro địa chính trị hỗ trợ giá vàng.
Giá vàng (XAU/USD) xóa bỏ những mức tăng trước đó vào thứ Năm sau khi kim loại không sinh lời này chạm mức 4.374 đô la và tiến gần đến mức cao nhất mọi thời đại là 4.381 đô la sau khi báo cáo lạm phát của Mỹ thấp hơn dự kiến được công bố. Tại thời điểm viết bài, XAU/USD đang giao dịch ở mức 4.335 đô la.
Giá vàng giảm khi thị trường đặt câu hỏi về độ tin cậy của dữ liệu lạm phát, giữ nguyên khả năng Fed cắt giảm lãi suất vào tháng Giêng
Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) cốt lõi của Mỹ trong tháng 11 đã giảm xuống mức thấp nhất kể từ đầu năm 2021, theo Cục Thống kê Lao động Mỹ (BLS). Cả CPI tổng quan và CPI cốt lõi đều giảm, nhưng các nhà kinh tế cảnh báo rằng việc chính phủ đóng cửa 43 ngày có thể làm sai lệch một số dữ liệu mà các nhân viên BLS thu thập để công bố.
Khi lạm phát giảm bớt, kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) cắt giảm lãi suất tăng lên, nhưng các nhà giao dịch lại khá thận trọng với dữ liệu này vì dữ liệu việc làm khá khả quan, như Bộ Lao động đã tiết lộ trong báo cáo Yêu cầu trợ cấp thất nghiệp lần đầu mới nhất.
Kỳ vọng về việc Fed sẽ cắt giảm lãi suất tại cuộc họp tiếp theo vào ngày 28 tháng 1 vẫn không thay đổi ở mức 24%, theo dữ liệu xác suất lãi suất của Capital Edge. Tuy nhiên, đối với cả năm tới, các nhà đầu tư đã dự đoán mức giảm 60 điểm cơ bản, với lần cắt giảm đầu tiên dự kiến vào tháng 6.
Điều này sẽ tiếp tục gây áp lực lên đồng đô la Mỹ và tạo động lực cho giá vàng.
Trong khi đó, căng thẳng địa chính trị giảm bớt có thể hạn chế đà tăng của vàng khi các cuộc đàm phán giữa Mỹ và Nga dự kiến sẽ tiếp tục vào cuối tuần này tại Miami, theo Politico.
Sắp tới, lịch trình kinh tế của Mỹ sẽ bao gồm việc công bố chỉ số lạm phát ưa thích của Fed, Chỉ số giá tiêu dùng cá nhân cốt lõi (PCE), cùng với Chỉ số tâm lý người tiêu dùng của Đại học Michigan trong lần công bố cuối cùng.
Tổng hợp các yếu tố tác động đến thị trường hàng ngày: Vàng không tăng giá khi lạm phát Mỹ giảm
- Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Mỹ tăng 2,7% so với cùng kỳ năm ngoái trong tháng 11, giảm so với mức 3,0% trong tháng 9 và thấp hơn kỳ vọng của thị trường là tăng 3,1%, theo dữ liệu từ Cục Thống kê Lao động Mỹ (BLS). CPI lõi, không bao gồm thực phẩm và năng lượng, giảm xuống 2,6% so với cùng kỳ năm ngoái, giảm so với mức 3,0% trước đó, báo hiệu áp lực lạm phát cơ bản tiếp tục giảm.
- Số đơn yêu cầu trợ cấp thất nghiệp lần đầu trong tuần kết thúc ngày 13 tháng 12 giảm xuống còn 224.000, giảm so với con số 237.000 đã được điều chỉnh giảm trước đó và thấp hơn dự báo 225.000, theo Bộ Lao động Mỹ.
- Xuất khẩu vàng vật chất từ Thụy Sĩ sang Ấn Độ giảm 15%, mức thấp nhất kể từ tháng 2, theo dữ liệu do hải quan Thụy Sĩ công bố hôm thứ Năm. Nguyên nhân của sự sụt giảm này là do giá vàng tăng cao. Xuất khẩu vàng từ Thụy Sĩ sang Ấn Độ giảm mạnh xuống còn 2 tấn trong tháng 11, giảm mạnh so với 26 tấn trong tháng 10, trong khi các lô hàng sang Trung Quốc, một quốc gia tiêu thụ vàng lớn khác, tăng lên 12 tấn từ 2 tấn trong cùng kỳ.
- Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ đang giảm, với lãi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm giảm 3 điểm cơ bản xuống còn 4,12%. Lợi suất thực của Mỹ, có mối tương quan nghịch với giá vàng, giảm 4 điểm cơ bản xuống còn 1,88%.
- Chỉ số đô la Mỹ (DXY), theo dõi hiệu suất của đồng đô la so với rổ sáu loại tiền tệ khác, tăng 0,03% lên 98,43.
Phân tích kỹ thuật: Đà tăng của vàng tạm dừng khi giảm xuống dưới 4.350$
Vàng dường như đã ổn định khi người mua không thể vượt qua mức cao kỷ lục trước đó là 4.381 đô la để thách thức mốc 4.400 đô la. Đà tăng đang suy yếu, như được thể hiện bởi Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI), đã rút khỏi vùng quá mua.
Nếu XAU/USD đóng cửa dưới mức 4.350 USD trong ngày, mức hỗ trợ đầu tiên sẽ là 4.300 USD. Nếu phá vỡ mức này, đỉnh ngày 11 tháng 12 ở mức 4.285 USD sẽ lộ ra, với mức hỗ trợ tiếp theo ở 4.250 USD trước khi giảm sâu hơn về phía 4.200 USD.
Câu hỏi thường gặp về Vàng
Vàng đóng vai trò quan trọng trong lịch sử loài người vì nó được sử dụng rộng rãi như một phương tiện lưu trữ giá trị và phương tiện trao đổi. Hiện nay, ngoài độ sáng bóng và công dụng làm đồ trang sức, kim loại quý này được coi rộng rãi là một tài sản trú ẩn an toàn, nghĩa là nó được coi là một khoản đầu tư tốt trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng được coi rộng rãi là một biện pháp phòng ngừa lạm phát và chống lại sự mất giá của tiền tệ vì nó không phụ thuộc vào bất kỳ đơn vị phát hành hoặc chính phủ cụ thể nào.
Ngân hàng trung ương là những người nắm giữ Vàng lớn nhất. Với mục tiêu hỗ trợ đồng tiền của mình trong thời kỳ hỗn loạn, các ngân hàng trung ương có xu hướng đa dạng hóa dự trữ của mình và mua Vàng để cải thiện sức mạnh được nhận thức của nền kinh tế và đồng tiền. Dự trữ Vàng cao có thể là nguồn tin cậy cho khả năng thanh toán của một quốc gia. Theo dữ liệu từ Hội đồng Vàng Thế giới, các ngân hàng trung ương đã bổ sung 1.136 tấn Vàng trị giá khoảng 70 tỷ đô la vào dự trữ của mình vào năm 2022. Đây là mức mua hàng năm cao nhất kể từ khi bắt đầu ghi chép. Các ngân hàng trung ương từ các nền kinh tế mới nổi như Trung Quốc, Ấn Độ và Thổ Nhĩ Kỳ đang nhanh chóng tăng dự trữ Vàng của mình.
Vàng có mối tương quan nghịch đảo với Đô la Mỹ và Kho bạc Hoa Kỳ, cả hai đều là tài sản dự trữ và trú ẩn an toàn chính. Khi Đô la mất giá, Vàng có xu hướng tăng, cho phép các nhà đầu tư và ngân hàng trung ương đa dạng hóa tài sản của họ trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng có mối tương quan nghịch đảo với tài sản rủi ro. Một đợt tăng giá trên thị trường chứng khoán có xu hướng làm suy yếu giá Vàng, trong khi bán tháo trên các thị trường rủi ro hơn có xu hướng ủng hộ kim loại quý.
Giá có thể biến động do nhiều yếu tố khác nhau. Bất ổn địa chính trị hoặc lo ngại về suy thoái kinh tế sâu có thể nhanh chóng khiến giá Vàng tăng cao do tình trạng trú ẩn an toàn của nó. Là một tài sản không có lợi suất, Vàng có xu hướng tăng khi lãi suất thấp hơn, trong khi chi phí tiền tệ cao hơn thường gây áp lực lên kim loại màu vàng. Tuy nhiên, hầu hết các động thái đều phụ thuộc vào cách Đồng đô la Mỹ (USD) hoạt động vì tài sản được định giá bằng đô la (XAU/USD). Đồng đô la mạnh có xu hướng giữ giá Vàng được kiểm soát, trong khi đồng đô la yếu hơn có khả năng đẩy giá Vàng lên.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố dự báo về tương lai và có các yếu tố rủi ro và sự không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không được coi là khuyến nghị mua hoặc bán các tài sản này dưới bất kỳ hình thức nào. Độc giả nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có nhầm lẫn, lỗi hoặc sai sót đáng kể. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này là kịp thời. Việc đầu tư vào Thị trường mở tiềm ẩn rất nhiều rủi ro, kể cả việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn, cũng như sự đau đớn về mặt tinh thần. Bạn hoàn toàn chịu trách nhiệm tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm cả việc mất toàn bộ vốn gốc. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc vị trí chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của FXStreet.