Đồng euro suy yếu xuống dưới 1,1600 khi thị trường dự đoán Fed sẽ tăng lãi suất
| |Bản dịch đã được xác minhXem bài viết gốc- EUR/USD EUR/USD suy yếu xuống quanh mức 1,1585 trong đầu phiên giao dịch châu Á hôm thứ Hai.
- Các nhà giao dịch gia tăng đặt cược rằng Fed sẽ tăng lãi suất cơ bản thêm 0,25 điểm phần trăm vào thứ Tư.
- Quan điểm cứng rắn của ECB làm dấy lên kỳ vọng về các đợt tăng lãi suất tiếp theo.
Cặp EUR/USD giảm xuống gần 1,1585 trong đầu phiên giao dịch châu Á hôm thứ Hai. Cặp tiền này tiếp tục đà giảm trong bối cảnh thị trường mạnh tay đặt cược vào việc Fed sẽ tăng lãi suất sau các báo cáo lạm phát nóng hơn dự kiến của Mỹ. Các nhà giao dịch đang chuẩn bị cho quyết định lãi suất của Fed vào cuối ngày thứ Tư.
Chỉ số Giá Tiêu dùng (CPI) của Mỹ đã tăng tốc trong tháng 8, củng cố kỳ vọng rằng ngân hàng trung ương Mỹ sẽ tăng lãi suất vào tuần tới. Dữ liệu do Cục Thống kê Lao động công bố hôm thứ Sáu cho thấy CPI của Mỹ tăng 0,4% so với tháng trước trong tháng 8, đưa mức tăng trong 12 tháng lên 3,4%. Cả hai chỉ số này đều khớp với dự báo của thị trường.
Trong khi đó, CPI cơ bản – chỉ số loại trừ giá thực phẩm và năng lượng vốn hay biến động – đã tăng 0,3% so với tháng trước, cao hơn mức 0,2% của tháng trước đó và vượt mức dự báo 0,2%.
Theo công cụ CME FedWatch, thị trường tài chính đã phản ánh xác suất gần 91% về việc tăng lãi suất 0,25 điểm phần trăm tại cuộc họp tháng 9 của Fed, tăng từ mức 72% trước khi có dữ liệu về Chỉ số Giá Sản xuất (PPI) của Mỹ.
"Không có gì đảm bảo rằng Fed sẽ tăng lãi suất vào tuần tới, nhưng thật khó để thấy ngân hàng trung ương có thể biện minh cho việc giữ nguyên lãi suất như thế nào," Chris Zaccarelli, Giám đốc Đầu tư tại Northlight Asset Management, nhận định.
Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) đã tăng lãi suất đối với cơ sở tiền gửi lên 2,50% tại cuộc họp chính sách tháng 9 vào tuần trước, đúng như dự đoán của đa số thị trường. Đây là đợt tăng lãi suất thứ hai trong năm nay của ECB, sau khi các nhà hoạch định chính sách tăng chi phí vay vào tháng 6 – lần đầu tiên kể từ năm 2023.
Các chuyên gia phân tích của Barclays dự báo ECB sẽ tiếp tục tăng lãi suất sau khi quyết định chính sách cứng rắn làm gia tăng lo ngại rằng lạm phát có thể duy trì ở mức cao trong thời gian dài hơn.
Đồng Euro chịu áp lực khi quan điểm cứng rắn của ECB duy trì kỳ vọng thắt chặt chính sách ở mức cao
Các chuyên gia phân tích tại Scotiabank nhận định rằng quyết định mới nhất của Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) mang lại "thông điệp có phần trái chiều nhưng nhìn chung là cứng rắn", với việc các nhà hoạch định chính sách công bố "dự báo mới cho thấy lạm phát vẫn duy trì trên mức mục tiêu trong suốt giai đoạn dự báo". Theo ngân hàng này, thông điệp từ Chủ tịch ECB Christine Lagarde, cùng với "những bình luận sau đó từ các thành viên chủ chốt trong Hội đồng Điều hành", đã "nghiêng về khả năng tiếp tục tăng lãi suất trong ngắn hạn và thúc đẩy thị trường định giá mức thắt chặt bổ sung gần 40 điểm cơ bản (bps) vào cuối năm". Điều này củng cố nhận định của thị trường rằng ECB vẫn kiên định tập trung vào các rủi ro lạm phát bất chấp diễn biến giá đồng Euro có phần suy yếu.
Phân tích kỹ thuật: EUR/USD được hỗ trợ tốt trên đường SMA 100 ngày
Trên biểu đồ ngày, EUR/USD đang giao dịch phía trên dải dưới của chỉ báo Bollinger Bands và đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày, cho thấy lực mua cơ bản ở mức khiêm tốn; tuy nhiên, giá vẫn nằm dưới dải giữa của Bollinger Bands, khiến đà tăng bị kìm hãm. Chỉ số Sức mạnh Tương đối (14) ở mức 48,8, gần với ngưỡng trung tính, cho thấy động lượng đang ở trạng thái cân bằng và xu hướng ngắn hạn chủ yếu là đi ngang trong khi cặp tiền này tích lũy giữa vùng hỗ trợ gần nhất và vùng kháng cự phía trên.
Ở chiều tăng, mức kháng cự đầu tiên nằm tại đường SMA giữa của Bollinger Bands gần 1,1628, tiếp theo là dải trên ở mức khoảng 1,1695 – nơi áp lực bán có thể gia tăng nếu giá kiểm tra lại vùng này. Ở chiều giảm, mức hỗ trợ tức thời trùng với dải dưới của Bollinger Bands tại 1,1560 và đường SMA 100 ngày tại 1,1555, tạo thành một vùng cầu vùng hỗ trợ hẹp; việc đóng cửa phiên giao dịch ngày dưới cụm hỗ trợ này sẽ khiến cặp tiền đối mặt với nguy cơ sụt giảm sâu hơn, trong khi việc duy trì trên mức này sẽ mở ra cơ hội cho một nỗ lực khác hướng tới ngưỡng cản 1,1628.
Câu hỏi thường gặp về Euro
Euro là đồng tiền của 19 quốc gia Liên minh châu Âu thuộc Khu vực đồng tiền chung châu Âu. Đây là đồng tiền được giao dịch nhiều thứ hai trên thế giới sau Đô la Mỹ. Năm 2022, đồng tiền này chiếm 31% tổng số giao dịch ngoại hối, với doanh thu trung bình hàng ngày là hơn 2,2 nghìn tỷ đô la một ngày. EUR/USD là cặp tiền tệ được giao dịch nhiều nhất trên thế giới, chiếm ước tính 30% tổng số giao dịch, tiếp theo là EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) và EUR/AUD (2%).
Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) tại Frankfurt, Đức, là ngân hàng dự trữ của Khu vực đồng tiền chung châu Âu. ECB thiết lập lãi suất và quản lý chính sách tiền tệ. Nhiệm vụ chính của ECB là duy trì sự ổn định giá cả, nghĩa là kiểm soát lạm phát hoặc kích thích tăng trưởng. Công cụ chính của ECB là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao - hoặc kỳ vọng lãi suất cao hơn - thường sẽ có lợi cho đồng Euro và ngược lại. Hội đồng quản lý ECB đưa ra quyết định về chính sách tiền tệ tại các cuộc họp được tổ chức tám lần một năm. Các quyết định được đưa ra bởi người đứng đầu các ngân hàng quốc gia Khu vực đồng tiền chung châu Âu và sáu thành viên thường trực, bao gồm Thống đốc ECB, Christine Lagarde.
Dữ liệu lạm phát của Khu vực đồng tiền chung châu Âu, được đo bằng Chỉ số giá tiêu dùng đã cân đối (HICP), là một phép đo kinh tế quan trọng đối với đồng Euro. Nếu lạm phát tăng cao hơn dự kiến, đặc biệt là nếu vượt quá mục tiêu 2% của ECB, ECB buộc phải tăng lãi suất để đưa lạm phát trở lại tầm kiểm soát. Lãi suất tương đối cao so với các mức lãi suất tương đương thường có lợi cho đồng Euro, vì khiến khu vực này trở nên hấp dẫn hơn như một nơi để các nhà đầu tư toàn cầu gửi tiền.
Dữ liệu công bố đánh giá sức khỏe của nền kinh tế và có thể tác động đến đồng Euro. Các chỉ số như GDP, PMI sản xuất và dịch vụ, việc làm và khảo sát tâm lý người tiêu dùng đều có thể ảnh hưởng đến hướng đi của đồng tiền chung. Một nền kinh tế mạnh mẽ là điều tốt cho đồng Euro. Nó không chỉ thu hút nhiều đầu tư nước ngoài hơn mà còn có thể khuyến khích Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) tăng lãi suất, điều này sẽ trực tiếp củng cố đồng Euro. Nếu không, nếu dữ liệu kinh tế yếu, đồng Euro có khả năng giảm. Dữ liệu kinh tế của bốn nền kinh tế lớn nhất trong khu vực đồng euro (Đức, Pháp, Ý và Tây Ban Nha) đặc biệt quan trọng vì chúng chiếm 75% nền kinh tế của Khu vực đồng euro.
Một dữ liệu quan trọng khác được công bố cho đồng Euro là Cán cân thương mại. Chỉ số này đo lường sự khác biệt giữa số tiền một quốc gia kiếm được từ xuất khẩu và số tiền quốc gia đó chi cho nhập khẩu trong một khoảng thời gian nhất định. Nếu một quốc gia sản xuất hàng xuất khẩu được săn đón nhiều thì đồng tiền của quốc gia đó sẽ tăng giá trị hoàn toàn từ nhu cầu bổ sung được tạo ra từ những người mua nước ngoài muốn mua những hàng hóa này. Do đó, Cán cân thương mại ròng dương sẽ củng cố đồng tiền và ngược lại đối với cán cân âm.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố dự báo về tương lai và có các yếu tố rủi ro và sự không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không được coi là khuyến nghị mua hoặc bán các tài sản này dưới bất kỳ hình thức nào. Độc giả nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có nhầm lẫn, lỗi hoặc sai sót đáng kể. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này là kịp thời. Việc đầu tư vào Thị trường mở tiềm ẩn rất nhiều rủi ro, kể cả việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn, cũng như sự đau đớn về mặt tinh thần. Bạn hoàn toàn chịu trách nhiệm tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm cả việc mất toàn bộ vốn gốc. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc vị trí chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của FXStreet.