Chỉ số đô la Mỹ tăng lên gần 101,50, sắp công bố dữ liệu Cơ hội việc làm ADP và PCE của Mỹ
| |Bản dịch đã được xác minhXem bài viết gốc- Chỉ số Đô la Mỹ tăng lên quanh mức 101,40 trong đầu phiên giao dịch châu Âu ngày thứ Tư.
- Tín hiệu diều hâu từ Fed và lãi suất trái phiếu chính phủ tăng hỗ trợ DXY.
- Thị trường đã định giá gần 47,1% khả năng Fed tăng lãi suất vào tháng 10.
Chỉ số Đô la Mỹ (DXY), một chỉ số đo lường giá trị của đô la Mỹ (USD) so với một rổ sáu đồng tiền toàn cầu, hiện giao dịch gần mức 101,40 trong đầu giờ giao dịch châu Âu vào thứ Tư. DXY đang mạnh lên và được kỳ vọng sẽ ghi nhận mức tăng hàng tháng lớn nhất so với nó trong 14 tháng, được hỗ trợ bởi kỳ vọng ngày càng tăng về việc Mỹ tăng lãi suất.
Kỳ vọng gia tăng về việc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) tiếp tục tăng lãi suất và lãi suất trái phiếu chính phủ Mỹ tăng đã nâng đồng đô la Mỹ so với các đồng tiền đối thủ. Chủ tịch Fed Chicago Austan Goolsbee hôm thứ Ba cho biết lạm phát vẫn cao hơn mục tiêu của Fed là một tình huống nguy hiểm và có thể đòi hỏi hành động chính sách. Trong khi đó, Thống đốc Fed Michael Barr cảnh báo rằng sẽ có khả năng cần thêm các đợt tăng lãi suất để làm chậm lạm phát.
Chủ tịch Fed New York John Williams cho biết một đợt tăng lãi suất nữa trong năm nay có thể là phù hợp để giúp kiềm chế lạm phát nhưng nói thêm rằng không có sự cấp bách nào để hành động sau quyết định nâng lãi suất của ngân hàng trung ương trong tháng này.
Theo Công cụ FedWatch của CME, thị trường hiện thấy 47,1% khả năng Fed tăng lãi suất vào tháng 10 và 92,5% khả năng tăng vào tháng 12.
Báo cáo việc làm ADP của Mỹ và Chỉ số giá Chi tiêu Tiêu dùng Cá nhân (PCE) sẽ được chú ý vào cuối ngày thứ Tư. Dữ liệu việc làm mạnh hơn hoặc dấu hiệu lạm phát nóng hơn ở Mỹ có thể hỗ trợ DXY trong ngắn hạn.
Sự chú ý sẽ chuyển sang dữ liệu việc làm của Mỹ trong tháng 9 vào thứ Sáu. Nền kinh tế Mỹ được dự báo sẽ tạo thêm 90.000 việc làm trong tháng 9, trong khi Tỷ lệ thất nghiệp được dự báo sẽ không thay đổi ở mức 4,1% trong cùng kỳ.
Trọng tâm của USD là dữ liệu lao động Mỹ khi khả năng Fed thắt chặt chính sách gia tăng
Các nhà phân tích tại OCBC coi báo cáo thị trường lao động Mỹ tuần này là "rủi ro sự kiện then chốt," lưu ý rằng đồng thuận của Bloomberg kỳ vọng "số việc làm phi nông nghiệp sẽ tăng 90.000 trong tháng 9, giảm từ 162.000 trong tháng 8, trong khi tỷ lệ thất nghiệp được dự báo sẽ không thay đổi ở mức 4,1%." Họ chỉ ra rằng, trong khi Chủ tịch Fed Kevin Warsh đã nhấn mạnh "trung bình bốn tuần của số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu như một chỉ báo kịp thời về điều kiện thị trường lao động," thì bảng lương phi nông nghiệp vẫn là "thước đo được thị trường ưa chuộng nhất về sức khỏe thị trường lao động."
OCBC nhận định rằng "dữ liệu đơn xin trợ cấp gần đây tiếp tục có xu hướng giảm, cho thấy điều kiện thị trường lao động vẫn vững." Theo quan điểm của họ, "rủi ro về một bất ngờ tăng của bảng lương dường như đang gia tăng," và một "báo cáo việc làm mạnh hơn dự kiến nhiều khả năng sẽ củng cố kỳ vọng về việc Fed tiếp tục thắt chặt, giữ lãi suất trái phiếu chính phủ ở mức cao và cung cấp thêm hỗ trợ cho USD."
Barr cảnh báo Fed cần tiếp tục thắt chặt chính sách khi rủi ro lạm phát gia tăng
Bài phát biểu của Barr đạt 7/10 trên FXS Speechtracker, chỉ nhỉnh hơn một chút so với mức trung bình lịch sử 6,9/10, cho thấy giọng điệu hơi diều hâu hơn nhưng nhìn chung vẫn phù hợp với mức nền đã được thiết lập. Việc nhấn mạnh tăng trưởng GDP “tăng lên một chút” từ tốc độ 2%, cùng với thị trường lao động vững chắc và sự lạc quan về năng suất trung hạn do AI thúc đẩy, bị lu mờ bởi cảnh báo rằng rủi ro lạm phát đã gia tăng và Fed đã bị “lệch khỏi quỹ đạo” so với mục tiêu 2%, với chưa thấy xu hướng quay trở lại rõ ràng. Lời kêu gọi rõ ràng rằng chính sách cần được “hiệu chỉnh lại” và nhiều điều chỉnh hơn có khả năng sẽ xảy ra càng củng cố xu hướng nghiêng về việc thắt chặt thêm, ngay cả khi AI được xem vừa là động lực tăng trưởng trong tương lai vừa là nguồn gây gián đoạn ngắn hạn cho thị trường lao động.
Chỉ số Tâm lý Fed của FXS giảm 0,51 điểm xuống 146,01, cho thấy mức độ diều hâu được cảm nhận đã thoái lui nhẹ sau bài phát biểu. Bất chấp mức giảm này, chỉ số vẫn nằm vững trong vùng diều hâu, cao hơn nhiều so với mốc trung tính 100, nhấn mạnh rằng so với mức nền lịch sử, Fed vẫn được xem là đang nghiêng về việc thắt chặt thêm dù giọng điệu đã dịu đi đôi chút ở biên độ nhỏ.
Phân tích kỹ thuật: Chỉ số Đô la Mỹ duy trì xu hướng tích cực trong bối cảnh quá mua
Trên biểu đồ hàng ngày, Chỉ số Đô la Mỹ giao ngay duy trì giọng điệu tăng giá trong ngắn hạn khi giá giữ trên cả đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày và đường giữa của Dải Bollinger. Chỉ số đang ép lên nửa trên của biên độ gần đây, trong khi Chỉ số sức mạnh tương đối (14) ở mức 71,57 báo hiệu điều kiện quá mua, cho thấy đà tăng đang mạnh nhưng ngày càng bị kéo căng.
Ở phía trên, mức kháng cự ngay lập tức trùng với dải trên của Dải Bollinger quanh 101,95, nơi các nỗ lực tăng giá có thể bắt đầu gặp chốt lời. Ở phía dưới, mức hỗ trợ ban đầu nằm tại đường SMA 100 ngày ở 100,10, tiếp theo sát là dải giữa của Dải Bollinger ở 100,05, trong khi một đợt thoái lui sâu hơn sẽ đưa vùng dải dưới gần 98,20 trở thành khu vực cầu xa hơn.
Câu hỏi thường gặp về Đô la Mỹ
Đô la Mỹ (USD) là tiền tệ chính thức của Hợp chủng quốc Hoa Kỳ và là tiền tệ 'trên thực tế' của một số lượng đáng kể các quốc gia khác nơi nó được lưu hành cùng với tiền giấy địa phương. Đây là loại tiền tệ được giao dịch nhiều nhất trên thế giới, chiếm hơn 88% tổng doanh thu ngoại hối toàn cầu, tương đương trung bình 6,6 nghìn tỷ đô la giao dịch mỗi ngày, theo dữ liệu từ năm 2022. Sau Thế chiến thứ hai, USD đã thay thế Bảng Anh trở thành đồng tiền dự trữ của thế giới. Trong phần lớn lịch sử của mình, Đô la Mỹ được hỗ trợ bởi Vàng, cho đến khi Thỏa thuận Bretton Woods năm 1971 khi Bản vị Vàng không còn nữa.
Yếu tố quan trọng nhất tác động đến giá trị của đồng đô la Mỹ là chính sách tiền tệ, được định hình bởi Cục Dự trữ Liên bang (Fed). Fed có hai nhiệm vụ: đạt được sự ổn định giá cả (kiểm soát lạm phát) và thúc đẩy việc làm đầy đủ. Công cụ chính của Fed để đạt được hai mục tiêu này là điều chỉnh lãi suất. Khi giá cả tăng quá nhanh và lạm phát cao hơn mục tiêu 2% của Fed, Fed sẽ tăng lãi suất, điều này giúp giá trị của đồng đô la Mỹ tăng. Khi lạm phát giảm xuống dưới 2% hoặc Tỷ lệ thất nghiệp quá cao, Fed có thể hạ lãi suất, điều này gây áp lực lên đồng bạc xanh.
Trong những tình huống cực đoan, Cục Dự trữ Liên bang cũng có thể in thêm Đô la và ban hành nới lỏng định lượng (QE). QE là quá trình mà Fed tăng đáng kể dòng tín dụng trong một hệ thống tài chính bế tắc. Đây là một biện pháp chính sách không chuẩn được sử dụng khi tín dụng đã cạn kiệt vì các ngân hàng sẽ không cho nhau vay (vì sợ bên đối tác vỡ nợ). Đây là biện pháp cuối cùng khi việc chỉ đơn giản là hạ lãi suất không có khả năng đạt được kết quả cần thiết. Đây là vũ khí được Fed lựa chọn để chống lại cuộc khủng hoảng tín dụng xảy ra trong cuộc Đại khủng hoảng tài chính năm 2008. Nó liên quan đến việc Fed in thêm Đô la và sử dụng chúng để mua trái phiếu chính phủ Hoa Kỳ chủ yếu từ các tổ chức tài chính. QE thường dẫn đến đồng Đô la Mỹ yếu hơn.
Thắt chặt định lượng (QT) là quá trình ngược lại trong đó Cục Dự trữ Liên bang ngừng mua trái phiếu từ các tổ chức tài chính và không tái đầu tư vốn từ các trái phiếu mà họ nắm giữ đến hạn vào các giao dịch mua mới. Thông thường, điều này có lợi cho đồng đô la Mỹ.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố dự báo về tương lai và có các yếu tố rủi ro và sự không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không được coi là khuyến nghị mua hoặc bán các tài sản này dưới bất kỳ hình thức nào. Độc giả nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có nhầm lẫn, lỗi hoặc sai sót đáng kể. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này là kịp thời. Việc đầu tư vào Thị trường mở tiềm ẩn rất nhiều rủi ro, kể cả việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn, cũng như sự đau đớn về mặt tinh thần. Bạn hoàn toàn chịu trách nhiệm tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm cả việc mất toàn bộ vốn gốc. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc vị trí chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của FXStreet.