Dự báo giá vàng: Nguy cơ hình thành điểm giao cắt tử thần cho thấy XAU/USD có thể còn giảm thêm
| |Bản dịch đã được xác minhXem bài viết gốc- Vàng đang hướng tới mức đáy trong bảy tháng, gần 3.950 đô la vào đầu ngày thứ Năm.
- Đồng đô la Mỹ bước vào giai đoạn củng cố tăng giá trong bối cảnh dự đoán về việc Fed tăng lãi suất và những thông điệp trái chiều từ Mỹ và Iran.
- Vàng có thể tiếp tục giảm khi chỉ số RSI tiến gần vùng quá bán, và đang hướng đến tín hiệu "điểm giao cắt tử thần" sắp hình thành.
Vàng đang giảm vào đầu ngày thứ Năm, tìm cách kiểm tra lại mức thấp nhất trong bảy tháng gần 3.950 đô la, sau nỗ lực phục hồi không thành công trên ngưỡng 4.000 đô la.
Vàng: Liệu còn tiếp tục giảm nữa không?
Như đã phân tích cách đây một tuần, vàng vẫn là một khoản đầu tư thua lỗ trong bối cảnh gia tăng dự đoán về ít nhất hai lần tăng lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) trong năm nay, với lần đầu tiên có thể diễn ra sớm nhất vào tháng 9.
Mức lạm phát cao, kết hợp với Chủ tịch Fed mới Kevin Warsh có lập trường khá cứng rắn, đã làm tăng thêm dự đoán về việc Fed tăng lãi suất, củng cố xu hướng tăng của đồng đô la Mỹ (USD) đồng thời báo hiệu sự sụp đổ của vàng, một tài sản không sinh lời.
Đồng đô la Mỹ cũng tiếp tục được hỗ trợ bởi kỳ vọng về một nền kinh tế Mỹ mạnh mẽ hơn và nhu cầu dai dẳng đối với các tài sản trú ẩn an toàn, ngay cả trong bối cảnh thỏa thuận hòa bình Mỹ-Iran và giá dầu giảm trở lại mức trước chiến tranh Trung Đông.
Thị trường tiếp tục thận trọng về thỏa thuận hòa bình Mỹ-Iran, đặc biệt sau những thông điệp trái chiều từ cả hai phía về chương trình hạt nhân của Iran và việc kiểm soát eo biển Hormuz.
Tổng thống Mỹ Donald Trump hôm thứ Tư cho biết Iran đã đảm bảo rằng họ không áp đặt phí cầu đường, phí bảo hiểm hoặc các khoản phí khác đối với các tàu đi qua eo biển Hormuz, bác bỏ các báo cáo trái ngược là "tin giả".
Trong khi đó, Lực lượng Vệ binh Cách mạng Hồi giáo Iran (IRGC) hôm thứ Năm tuyên bố rằng “việc di chuyển an toàn qua eo biển Hormuz chỉ có thể thực hiện được thông qua các tuyến đường do Iran chỉ định”.
Thêm vào đó, Reuters đưa tin hôm thứ Tư rằng Iran dự kiến sẽ đề xuất các khoản phí liên quan đến an ninh, hàng hải và bảo vệ môi trường để di chuyển qua eo biển.
Đầu tuần này, Trump tuyên bố rằng Iran đã “hoàn toàn và trọn vẹn” đồng ý với việc thanh tra hạt nhân ở mức cao nhất trong tương lai lâu dài. Tuy nhiên, Tổng thống Iran Masoud Pezeshkian đã làm rõ rằng “cuộc thảo luận về tên lửa của chúng tôi không tồn tại trong Biên bản ghi nhớ, và sẽ không bao giờ tồn tại”.
Ngoài địa chính trị, trọng tâm hôm nay vẫn sẽ là Chỉ số Chi tiêu Tiêu dùng Cá nhân (PCE) cơ bản của Mỹ, thước đo lạm phát ưa thích của Cục Dự trữ Liên bang (Fed), dự kiến công bố vào tháng Năm. Dữ liệu lạm phát sẽ được xem xét kỹ lưỡng để khẳng định lại dự đoán về việc Fed tăng lãi suất, bất chấp sự sụt giảm gần đây của giá dầu.
Phân tích kỹ thuật giá vàng: Biểu đồ hàng ngày
Trên biểu đồ hàng ngày, XAU/USD giao dịch ở mức 3.969,55 USD với xu hướng giảm mạnh trong ngắn hạn, khi giá giao ngay nằm dưới tất cả các đường trung bình động giản đơn (SMA) chính. Đường SMA 21 ngày ở mức 4.279,88 USD là ngưỡng kháng cự đầu tiên cho bất kỳ sự phục hồi nào, trong khi các đường SMA 50 ngày và 200 ngày tập trung ngay trên mức 4.470 USD giữ cho xu hướng giảm rộng hơn vẫn còn nguyên vẹn. Đường SMA 100 ngày, ở mức 4.690 USD, đánh dấu một rào cản động xa hơn, và Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) ở mức khoảng 29 cho thấy điều kiện quá bán, báo hiệu rằng vẫn còn dư địa giảm giá khi xu hướng chung vẫn tiêu cực.
Thêm vào tiềm năng giảm giá, đường SMA 50 ngày đang trên bờ cắt ngang đường SMA 200 ngày từ phía trên, nếu được xác nhận trên cơ sở đóng cửa hàng ngày sẽ xác nhận tín hiệu "Điểm giao cắt tử thần".
Ở phía trên, ngưỡng kháng cự ban đầu nằm ở đường SMA 21 ngày gần 4.280 USD, tiếp theo là vùng cung mạnh quanh đường SMA 200 ngày tại 4.474 USD và đường SMA 50 ngày tại 4.483 USD. Cần một sự phá vỡ bền vững trên cụm này để giảm bớt áp lực giảm giá và để lộ đường SMA 100 ngày quanh mức 4.690 USD tiếp theo. Do không có đường hỗ trợ trung bình động nào gần đó trên biểu đồ ngày, bất kỳ mức hỗ trợ tạm thời nào có khả năng được xác định bởi hành động giá và các mức đáy trước đó hơn là các chỉ báo, khiến XAU/USD dễ bị giảm giá hơn nữa cho đến khi người mua có thể lấy lại ít nhất vùng 4.280 USD.
Câu hỏi thường gặp về Lãi suất Hoa Kỳ
Lãi suất do các tổ chức tài chính tính cho các khoản vay của người đi vay và được trả dưới dạng lãi suất cho người gửi tiền và người tiết kiệm. Lãi suất này chịu ảnh hưởng của lãi suất cho vay cơ bản, do các ngân hàng trung ương thiết lập để ứng phó với những thay đổi trong nền kinh tế. Các ngân hàng trung ương thường có nhiệm vụ đảm bảo ổn định giá cả, trong hầu hết các trường hợp có nghĩa là nhắm mục tiêu vào tỷ lệ lạm phát cơ bản khoảng 2%. Nếu lạm phát giảm xuống dưới mục tiêu, ngân hàng trung ương có thể cắt giảm lãi suất cho vay cơ bản, nhằm mục đích kích thích cho vay và thúc đẩy nền kinh tế. Nếu lạm phát tăng đáng kể trên 2%, thông thường ngân hàng trung ương sẽ tăng lãi suất cho vay cơ bản để cố gắng hạ lạm phát.
Lãi suất cao hơn thường giúp tăng giá trị đồng tiền của một quốc gia vì chúng khiến quốc gia này trở thành nơi hấp dẫn hơn đối với các nhà đầu tư toàn cầu để gửi tiền.
Lãi suất cao hơn nhìn chung sẽ gây áp lực lên giá Vàng vì làm tăng chi phí cơ hội khi nắm giữ Vàng thay vì đầu tư vào tài sản có lãi hoặc gửi tiền mặt vào ngân hàng. Nếu lãi suất cao, điều này thường đẩy giá Đô la Mỹ (USD) lên cao và vì Vàng được định giá bằng Đô la, điều này có tác dụng làm giảm giá Vàng.
Lãi suất quỹ Fed là lãi suất qua đêm mà các ngân hàng Hoa Kỳ cho nhau vay. Đây là lãi suất tiêu đề thường được Cục Dự trữ Liên bang đưa ra tại các cuộc họp FOMC. Lãi suất này được thiết lập theo phạm vi, ví dụ 4,75%-5,00%, mặc dù giới hạn trên (trong trường hợp đó là 5,00%) là con số được trích dẫn. Kỳ vọng của thị trường đối với lãi suất quỹ Fed trong tương lai được theo dõi bởi công cụ CME FedWatch, công cụ này định hình cách nhiều thị trường tài chính hành xử khi dự đoán các quyết định về chính sách tiền tệ trong tương lai của Cục Dự trữ Liên bang.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố dự báo về tương lai và có các yếu tố rủi ro và sự không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không được coi là khuyến nghị mua hoặc bán các tài sản này dưới bất kỳ hình thức nào. Độc giả nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có nhầm lẫn, lỗi hoặc sai sót đáng kể. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này là kịp thời. Việc đầu tư vào Thị trường mở tiềm ẩn rất nhiều rủi ro, kể cả việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn, cũng như sự đau đớn về mặt tinh thần. Bạn hoàn toàn chịu trách nhiệm tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm cả việc mất toàn bộ vốn gốc. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc vị trí chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của FXStreet.